Date 2時間點的3個數(shù)字和E2分別是怎么求出來的？
第3題的enterprise value-to-EBITDA的中位數(shù)為什么不是用（19+17+13）/3？
第二題，為什么計算1時刻的C+’時要加上dividend，而用二叉樹算C+時就不用加dividend？
第二題，從NI出發(fā)，F(xiàn)CFE=120+82.5+1.8-165.3+12.5，為什么算出來的FCFE不對？
Q1中我哪個地方計算有誤？我沒有使用125*0.9，而是用的111.9640÷0.9計算出來FP' 的價格,然后FP' -FP 在往前折現(xiàn)3個月，計算出來的等于0.5951，為什么解析里面是用125*0.9?兩者之間的差異在哪個地方？
老師，這道題為什么選C？
怎么理解表格里的Days to Maturity呢？它們難道不是距離到期日還有多少天的意思嗎？
Date1和Date2 之間有四條線，只有三個數(shù)字，怎么理解中間的50%對應哪個箭頭？是兩個箭頭之和為50%，一個箭頭等于25%嗎？怎么理解乘以概率的時候不乘以25%，只乘以50%？
為什么可以用 上市公司的看跌期權(quán)來計算私有公司的股票折價呢？這是假設賣掉私有公司的股票需要三個月時間嗎？所以用上市公司的3個月的看跌期權(quán)類比？
第三題怎么這么繞，迷糊了
老師第二題我有幾個問題：1， 為什么這里只用B1 + B2就行了。2. 為什么我這用的B1, B2還是和上道題一樣的B1,B2，我如果按照畫的圖，我不應該用B2,B3嗎？或者說新的B1,B2嗎？ 因為根據(jù)我看swap的筆記上，應該是新的才對啊
dividend yield 不是等于D/P嗎
第二問，風險上升買方賺，但題目不是說“offsetting contract”嗎，那不就是賣方嗎，那不就是loss嗎？
Q4用二叉樹模型計算出call option的價格似乎也是和正確答案一樣，他和視頻解析的方法有啥區(qū)別嗎？對這種題目是不是兩種方法都可以，還是說有些題目一定要用delta對沖的思路來計算呢
第三問還是不明白為什么不能是A或者C。
程寶問答
金程問答