關于Reason 2, 由于risk neutral probability公式包括u和d, 如果上漲下跌幅度變了，也會從而影響c=max(0,s-x)，這樣理解對么?謝謝
老師 這里若用老考綱算法 PV固-PV浮 算估值？ 2時刻是reset day PV浮=1 PV固=C(B1+B2+B3+B4+B5)+1*B5，然后兩者軋差，C用0時刻的2%，算出結(jié)果一樣，思路是正確的吧？
fixed rate at 0.96%,這個fixed rate 不就是C 嘛。不需要除以4 時間調(diào)整啊。swap rate 除以4 才是fixed rate 啊。
我應該取哪個時間段來計算FRA? 是借款期前的時間段還是借款期？
Pay coupon的時間和 futures contract expires 的時間是不是獨立的？換言之，無論futures contract 是8個月后還是12個月后到期，coupon發(fā)放的時間鐵定是6月后？
請問AI0 AIT 和FVCoupon的計算分別是什么？我看到題目的信息不知道該如何下手，請幫我梳理一下謝謝。特別是對于類似semiannual coupon，計算的時候期限該如何??？如果有具體的例子說明一下最好，謝謝
請問這道題為什么選C 不選B？ price的時候不是折到零時點嗎
老師好，在t=0時刻，雖然是中性的，但是，在t=1時刻，股票價格發(fā)生變化，delta 中性組合就不是中性了吧，不需要做調(diào)整嗎？delta不是會隨著股票價格發(fā)生變化的嗎？不是需要動態(tài)對沖嗎？
想問一下估值的這個1時刻的收和4時刻的支，一個是NP一個是NP乘1+FRA*90/360，怎么理解呢？我不知道為什么1時刻就是收，并且收這些，也不知道為什么4時刻就是支，要支這些。
為什么老師說call option借錢買股票？50元漲到60賺了20%，但5月期權(quán)費，還要花50元（假設執(zhí)行價50），一共55元才能買60元的股票，相當于賺了（60-55）/55啊。也沒有杠桿效應啊
MRR在上升，interest rate swap的long方是擔心MRR上漲才進入interest rate swap吧
第2題，用相反合約軋差得到的結(jié)果是342830，和答案C數(shù)值存在差異，請問這是合理偏差范圍嗎？ 造成偏差的原因是什么呢？
公式中的AP，如果是一年結(jié)算2次，那么是NP*2還是NP*1/2呢？
這里的X是不是不屬于Option Greeks？只是放在這里一起講一下？
swap是沒有合約期？只是FRA,SWAPTION有合約期？
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