基于這個問題，我記得韓霄老師上課時候說active risk的來源，一是factor exposure不同，二是active share 導(dǎo)致的idiosyncratic risk，兩方面造成active risk，那能否回答reduce net factor exposure between benchmark and portfolio和increase number of portfolio to reduce active share
KP模考1的equity 的題目，47題中提到的2個方法需要掌握嗎？老師的講解好像沒有講到？需要掌握的話，47題怎么理解？
KP模考3的下午題目的第21題，根據(jù)那個表格判斷信息，為什么size小的就是負數(shù)，然后回歸的相關(guān)系數(shù)是-0.3, 所以就得到小公司比大公司表現(xiàn)好？這個題目該怎么使用這個表格1 的信息進行判斷，請老師講解下ABC三個選項，謝謝
KP?？?的下午題目的第16題，問的是active variance ： （1）這個概念和active risk是不是一樣的？ （2）老師說這個指標升高，一個是由于active weighted 升高，這個是不是就是active share升高的意思？ （3）說這個指標升高，還有一個原因是factor的return 和組合的active return的相關(guān)高，也會導(dǎo)致，這個點不理解，請老師解釋下；
是否可以理解為factor充分分散了，active risk較低，但因為active share較高，所以個股層面還是相對集中
idiosyncratic risk到底是什么風(fēng)險，何時會增加這個風(fēng)險
金程?？?的case10 的46題，為什么loaning the security to a short seller 是沒有了投票權(quán)？
老師說的信用債指的是什么??？公司債和國債的總和嗎？
老師，麻煩解釋一下optimization method，謝謝
R25原版書后習(xí)題第14小題，為什么statement2 也是對的？
請問老師，什么是market-oriented？
請問老師statistical arbitrage與pair trading是什么關(guān)系？感覺都是找相關(guān)性高的股，然后買一個賣一個？
R23原版書后習(xí)題第九小題，factor-based會造成concentrated risk exposure嗎？factor based不是避免了風(fēng)險疊加嗎？為什么還會帶來風(fēng)險集中？
想請問sector rotator strategy， Active share 跟 active risk 都是高的嗎?
這道題和原版書的原文陳述不一樣，是更新了嗎？
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