回購怎么不是-1%？
Monte Carlo simulation 不是用來改良MVO的嗎，這里怎么用來解決rebalancing問題了
老師：能解釋一下positive screening 和thematic investing 的區(qū)別嗎？這題為什么選C？
第一題，為啥不能用modified duration？
其實就是從CDS=1+（fixed rate - CDS spread）*duration，cds spread升高，信用質(zhì)量差。cds price變小，圖中公式cds價格變動負(fù)，對嗎
第二題為什么都是操作5年期的，10年期能操作嗎
老師這個公式。百題遇到有點混亂。spread升高，所以這里spread變動是正數(shù)，所以等式右邊整體為負(fù)。等于CDS價格變動是負(fù)。
瞬時和不瞬時
怎么理解這里的current rate？是說當(dāng)下的政策利率還是市場上的名義/實際利率?。?
題干中還提供了capital inflow的信息，貨幣流入流出也會影響升貶值吧
factor VCV有什么優(yōu)點嗎，什么情況下用？
CDS=1+（fixed rate - CDS spread）*duration。有點反應(yīng)不過來了……CDS spread變大，fixed rate - CDS spread變小，CDSprice不就變小了么 該怎么理解來著
在用GK mode時，%E 的部分如果文中沒給coperate earnings growth rate 1%, 是否可以用GDP名義增長率2%代替
被ST這道題給繞暈了，求老師耐心解答。這里題目說這個emerging market是become more fully intergrated，那之前到底是segmented還是integrated？這里Previous data指的是之前的情況，New data指的是現(xiàn)在的情況？可以看到previous data的ρ是0.5，也不是segmented市場的1啊。為什么計算要算ρ=1的情況呢
Gamma是越接近到期越大嗎？
程寶問答
金程問答