老師好，第三題我明白第三張圖是return based 不明白為什么exhibit 2 是holding based，不能說她給的是currentperiod data 就屬于holding based 吧？ 又沒有給持倉？
第三題怎么理解？如何判斷是否有投資風(fēng)格的變化？
答案里解釋，skill的最好度量是 tracking error；tracking error 越低，說明skill 越好？
權(quán)益官網(wǎng)題seeblick case，這題為什么不能選fundamental weight？請老師講解下
Page 19 Case Rachel Wang 請問問是否是return-based style 時 為什么不從使用historical data, requires fewer data的角度答？謝謝
我想問一下 具體來說 我大批資金買入一只股票 然后股票會漲 這個在需求供給中雖然是常識 但這個價格具體是怎么漲的呢？這是一個什么機(jī)制使價格上升的呢？
老師，請問密卷這道題答案解析，為什么forward EPS屬于Growth strategy ？另外，為什么GARP會用到forward EPS？
根據(jù)???? = （ ??pk ? ??bk ）× ??k + ?? + ??，請問1.activeshare來源于等號后面三個因素中的哪個或哪幾個？2.第一個要素是表示smartβ嗎？3.第一個要素和第二個要素都代表了與benchmark的不同，為什么只說第二個要素是主動能力？第一個要素不算主動能力嗎？
老師，可以幫忙詳細(xì)解釋一下factor timing這個概念么？謝謝
R17原版書例題4第二問麻煩解釋一下，沒看懂
老師講下這道題
這道題能講下嗎？c的解析也沒看懂
Equity 金程PPT 137頁中，最后一點(diǎn)，smaller securities in Issac's permissible universe trade about 1% of shares outstanding daily. 這個shares outstanding daily 并不是指代組合的總金額
請問沖刺筆記上冊179頁，為什么stock picking不是alpha？
Passive factor-based stratigy 和 optimization 均是基于風(fēng)險(xiǎn)因子進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資，區(qū)別在于什么地方，是passive factor-based 其中會加入主動的beta值調(diào)整，而optimization是完全復(fù)制指數(shù)的風(fēng)險(xiǎn)敞口嗎
程寶問答
金程問答