有點(diǎn)不明白，current account deficit不是用在衡量國(guó)家經(jīng)濟(jì)指標(biāo)是否正常（比如第一小題）嗎，怎么又和匯率扯上關(guān)系了？還有B選項(xiàng)是因?yàn)楸硎霾粚?duì)還是影響不大？不太清楚本題在問什么，對(duì)應(yīng)什么知識(shí)點(diǎn)
那現(xiàn)在題目中說收益率曲線開始反映衰退階段的特征，那在這個(gè)階段短期收益率會(huì)進(jìn)一步下降——為什么衰退時(shí)短期利率下降？
緊縮的財(cái)政政策不是會(huì)帶來較高的利率嗎
current account balance這個(gè)知識(shí)點(diǎn)不太懂，能重新說說嗎
為什么這里早期的expansion yield curve會(huì)平坦？我指的是為啥yield都上升了？
精 這里老師講到的三點(diǎn)，其中第一點(diǎn)是yield curve的形狀主要取決于短期利率，這一點(diǎn)對(duì)嗎？如何理解呢？學(xué)校老師！
像ST模型 這種題 ，我看百題答案 都是 一步步 算，答案 為 5.24%， 如果考試 我直接 列數(shù)字 公式得出結(jié)果 假設(shè) 是 5.23%，有尾差 風(fēng)險(xiǎn) 怎么辦 ， 算 做對(duì)了嗎 ？
這個(gè)的解釋是不是有問題？ 一個(gè)是解釋說要20 times sample size，書上我看就是10 times. 第一個(gè)圖片里的to be riskless的解釋是什么意思？無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)？ 還有，書上的基于因子的不就是有偏且不一致的嗎？
老師，我根據(jù)沖刺筆記上那張表格花了一個(gè)利率曲線圖。請(qǐng)問是否有問題？ 另外，為什么這道題目選C，現(xiàn)在是slow down，那near term也不應(yīng)該是flat。老師能不能用圖解釋一下
這里為什么長(zhǎng)期yield不變呢，只是長(zhǎng)期yield下降的沒有短期多吧？ 那么同理，在upswing階段，yield curve應(yīng)該是變flatten的咯？（總體利率上升，且短期利率變動(dòng)比長(zhǎng)期利率變動(dòng)大？）
老師，這個(gè)GK Model感覺和之前講的長(zhǎng)期看股票市場(chǎng)的收益率只取決于GDP的增長(zhǎng)率是一個(gè)道理呀？為什么之前的公式（見圖二）里是加上Delta%E，GK Model是減去Delta%E呢？
下方解析說的earn money from "her investments" ,不應(yīng)該算是financial capital嗎? 為什麼又說 may negate signi cant declines in the value of her "human capital"?
請(qǐng)問為什么不是用復(fù)利的95%除30？
coupon income以前的知識(shí)點(diǎn)有點(diǎn)陌生了希望給補(bǔ)補(bǔ)課。這里為何不是除以名義本金而是現(xiàn)在的價(jià)格？是不是只有零息債券每年的coupon都是一樣的是票面金額乘以coupon rate？然后這個(gè)coupon每期都會(huì)變嗎？ coupon rate 是不是每期會(huì)變？current price 也是不是每期會(huì)變？當(dāng)前的債券價(jià)格是站在0時(shí)點(diǎn)的價(jià)格吧，然后得到coupon是在t1時(shí)點(diǎn)，在t1時(shí)點(diǎn)才能求coupon rate？暫時(shí)有點(diǎn)學(xué)糊涂了
第一題如果是GK模型的話是減去??( ????) =??/??+ %??? ? %??? + %???/?，是減去shares,但是解答里確實(shí)+號(hào)，能解釋一下嗎
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