剛開始做Market Risk百題第3題的時(shí)候。我就覺得奇怪為什么按視頻里老師的公式怎么按計(jì)算器都按不出這個(gè)選項(xiàng)C(13,715)，我真的按了10幾遍，我還特意跟班主任反饋了這個(gè)問題。好家伙，第61題，這題又出現(xiàn)了（首先同樣一道題百題里出現(xiàn)兩次，我也不知道為什么，難道這題很重要？）。再次聽一遍老師的講解，發(fā)現(xiàn)原來當(dāng)初在講第3題的時(shí)候老師直接抄了解析里的答案，置信區(qū)間小數(shù)點(diǎn)保留不一致，實(shí)際上這個(gè)題如果用2.33根本算不出C答案，只能算一個(gè)近似值，豁然開朗，原來不是我計(jì)算器出問題了。我們?cè)僬?1題的視頻，這次老師補(bǔ)充說明，這個(gè)99%的置信區(qū)間你用2.33也好，2.326也好，或者其他置信區(qū)間比如我們常用的1.645和1.65實(shí)際用哪個(gè)都行，在考試的時(shí)候不會(huì)影響最終結(jié)果的選擇。話糙理不糙，這個(gè)結(jié)論我無法反駁，我同意這么大的Garp協(xié)會(huì)也不會(huì)因?yàn)樾?shù)點(diǎn)的問題最終影響選題的正確計(jì)算結(jié)果。但是從責(zé)任心角度來講，在錄第3題的視頻的時(shí)候難道您就不應(yīng)該按一遍計(jì)算器嗎？好歹跟大家說一聲為什么得不出精確的C選項(xiàng)??？總結(jié)，第3題的解析是算不出來這個(gè)結(jié)果的因?yàn)橛玫氖?.236（圖1），解析答案是13714.67，明顯不對(duì)。老師沒有發(fā)現(xiàn)這個(gè)問題（并沒有驗(yàn)證解析），反而在用2.33講解的情況下，得出了同樣的結(jié)果13714.67(圖2），就是按著圖2這個(gè)公式我算了好多好多遍都得不出13714.67。最后在61題的時(shí)候，老師才發(fā)現(xiàn)只有用2.326的時(shí)候才能得到13714.67, 2.33算出來的是13738.25（圖3）（我想所有人最開始算的也是這個(gè)答案）。我的建議是今后的講解中能不能驗(yàn)證一下解析，或者最起碼講解的時(shí)候親自按一遍計(jì)算器核對(duì)一下計(jì)算結(jié)果。
視頻中1分38秒，老師講到對(duì)于duration mapping的描述是不可以出現(xiàn)cash flow的，可以出現(xiàn)coupon。 下面答疑老師說選項(xiàng)C前半句就是duration mapping的解讀，consider the timing of the redemption cash flow payments only. 這門課已經(jīng)很多次出現(xiàn)視頻老師和助教的觀點(diǎn)不一致的情況了。
選項(xiàng)D的前半句明顯是講義的原話。視頻老師又講錯(cuò)了。
到底A錯(cuò)在group into(如老師視頻里講的分開映射），還是如講義講的group into沒錯(cuò)，錯(cuò)在based on their size, 實(shí)際應(yīng)該為 base on maturity buckets？
老師筆記中，c和@都是var的參數(shù)，可type I是backtesting的參數(shù)哦。兩者都不統(tǒng)一，如何相互推導(dǎo)？
老師，A說是non linear 沒錯(cuò)啊，錯(cuò)在哪了？C選項(xiàng)視頻中基本沒解釋錯(cuò)的原因，能再說一下選項(xiàng)C么。
老師，選項(xiàng)D能再解釋一下么？Basel I market risk capital requirements produced a very current result because the 10-day horizon incorporated a recent period of time. 首先題目包括解析這里面的10-day horizon 怎么去理解，這句話應(yīng)該怎么翻譯的？問題2，which typically ranges from one to four years. 老師講的是這里是指對(duì)數(shù)據(jù)的取選包括回測(cè)最多不超過4年，應(yīng)該怎么理解后半句這個(gè)題干？題干里面哪里提到數(shù)據(jù)甚至回測(cè)數(shù)據(jù)了？
1.說的profit/loss distribution中的/表示什么意思？是除以的意思還是或的意思？2.圖上橫坐標(biāo)loss/profit中的/表示什么意思呢？
C反過來說就對(duì)了？
HW是否要進(jìn)行時(shí)間加權(quán)
請(qǐng)問copulas指的是什么？
這里的HS P/L是什么意思呀？
如果等于1，權(quán)重不就為0了么。怎么算的n分之1？
σr和r是正函數(shù)，所以說增的，這句話沒理解
為什么計(jì)算1-2時(shí)刻的收益率，要減去0時(shí)刻的價(jià)格呢
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