老師Q44，95%的VaR是第5個(gè)，es不是大于var的四個(gè)求平均嗎？為什么是五個(gè)求平均
老師，這里的折現(xiàn)因子怎么計(jì)算的？old-zero-value怎么計(jì)算的？
老師，這里第一句話老師講：“是positive excess kurtosis就對(duì)了”，但一邊肥一邊瘦的尾巴，不能得出尖峰的結(jié)論對(duì)不對(duì)？老師是不是講錯(cuò)了？此外，在講第二句話時(shí)如圖二，ITM call與OTM put是不是老師把位置畫錯(cuò)了？應(yīng)該是在左邊k小的地方吧？
老師波動(dòng)率微笑這個(gè)現(xiàn)象到底是什么啊
老師 想請(qǐng)教下您FRTB，除了加入97.5%ES外，是否也加入了兩個(gè)VaR？（credit spread risk 10days 99%; jump-to-default risk 1year 99.9%). 如果是的話，那么這道題選項(xiàng)C把“stressed”去掉是不是也是對(duì)的 因?yàn)檫@兩個(gè)VaR沒體現(xiàn)出壓力情況
B選項(xiàng)，說的VaR是not coherent，但是講課時(shí)說的VaR僅不滿足次可加性，一致性這些特點(diǎn)VaR都滿足呀！
第三個(gè)說法我如果換一種方式：在principlemapping的方法下，債券的風(fēng)險(xiǎn)可以被映射到具有相同久期的利率風(fēng)險(xiǎn)下，這種說法有問題嗎？我認(rèn)為沒有問題，因?yàn)閜rinciplemapping方法也同樣使用了對(duì)應(yīng)平均到期期限的利率久期，對(duì)應(yīng)前面講到principle的例子中對(duì)應(yīng)三年的利率var值和duration中對(duì)應(yīng)2.733年的利率var，在計(jì)算組合var值的時(shí)候都是使用對(duì)應(yīng)久期*相應(yīng)利率var*組合價(jià)值得出的。老師這樣說法正確嗎？
老師 請(qǐng)幫我解答一下這一題 P（ab） 是什麼公式？
非參數(shù)法缺點(diǎn)的最后一條，不是很理解
為什么model2中的λ>0時(shí)，會(huì)無負(fù)利率？如果λdt的值大于σdw，σ為為負(fù)值的話，不是就會(huì)有負(fù)利率嗎？
為什么window越長(zhǎng)，VaR越sparser，可以說詳細(xì)一點(diǎn)嗎
14題forward的detal 為啥是1
老師，第22題，可以按照所給的年度數(shù)據(jù)先把年度的VaR算出來，然后再對(duì)算出來的VaR進(jìn)行時(shí)間調(diào)整嗎？而不是先調(diào)整均值和方差，再計(jì)算VaR？
請(qǐng)問75題的IV怎么理解
27題，II的說法，ITM call 是實(shí)值的，OTM put 是虛值的，按正常來說后者肯定便宜啊，老師為什么說不能比較
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