老師您好，請問D選項(xiàng)，為什么模型1和2是均衡模型，HO-Lee不是均衡模型呢？
老師，是否除了三個均值復(fù)歸的模型(Vasicek; CIR; lognormal model with mean recersion)以外, 其余的模型都是假設(shè)parallel shifts from changes in the short term呢？
老師 ( ▼-▼ )我太糾結(jié)了。這里實(shí)際利率變動一個單位 名義利率變動1.0247個實(shí)際利率，那么就相當(dāng)于是Yn=1.0274Yr, 那么如圖把Yr除到等式左邊 應(yīng)該是1/1.0274呀。（您看截圖左邊delta Yn的位置除過來寫的是1.0274）,,好難啊 我想不明白了，求助。
老師 我記得以前講這里的時候是 delta Yn名義= delta Yr實(shí)際*1.0189。而且事實(shí)也是名義比實(shí)際利率大了一個通脹，所以是實(shí)際利率變動乘以1.-189=名義利率變動才對。 但這里在圖下面第一行的公式我們可以看出 這里用了1*實(shí)際利率=1.0189*名義利率 這樣子算的。不太對吧？？有些懵
請問老師，31題 中為什么從波動率微笑可以推斷出左肥尾呢？
請問老師，期權(quán)是兩年期，但是標(biāo)的資產(chǎn)是三年期債券，那是意味著兩年期結(jié)束時期權(quán)到期后，就不需要再考慮標(biāo)的資產(chǎn)的情況了對嗎？如果是的話，那跟直接選擇標(biāo)的資產(chǎn)同樣為兩年期的債務(wù)不是更好嗎？請老師幫忙分析一下，謝謝！
老師，在講第12題的時候老師說：“mapping是看風(fēng)險因子的。如果風(fēng)險因子很少，position很多，那么mapping是很少的?！边@里沒聽明白。mapping不是只看標(biāo)的資產(chǎn)是否相同嗎？為什么要看風(fēng)險因子？每個position可以包含很多風(fēng)險因子呀，這怎么分析呢
請問老師，為什么說ghost effect的VAR突然變小慢慢變大，不會慢慢變小突然變大嗎，如果退休的VAR較小進(jìn)入的新數(shù)據(jù)較大呢？
第106題，請問選項(xiàng)D是什么意思？怎么理解？
第60題怎么計(jì)算，尤其是p(AB)
第22題請問題目什么意思，為什么選擇D
老師麻煩問一下principal mapping和duration mapping中的NP也是需要折現(xiàn)到0時刻的金額嗎？如果是的話如何折現(xiàn)呢？
老師，譜風(fēng)險度量是不是只能用來形容非參數(shù)法，參數(shù)法能用嗎，如果能用，參數(shù)法的權(quán)重是怎么賦值的啊
請問用二叉樹求債券，期權(quán)，互換價格時，折現(xiàn)都用單利形式嗎？
VaR的前面帶個負(fù)號,一級都是絕對值的,這個如何讓理解,到底按哪個來呢?
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