第五題和一級里的遠期和期貨的例題結(jié)論相反，期貨是不折現(xiàn)的，當天結(jié)算的是到期時的價差；遠期是要折現(xiàn)的，計算是遠期價值折現(xiàn)到當天減去當天價格，應(yīng)該期貨大于遠期，這里為什么是遠期大于期貨
第三題，如果使用傳統(tǒng)方法計算，即PVfix-Pfloat，PVfix=3%*(0.9802+0.956+0.9311)+0.9311=1.017119。PV float=1, PVfix-PVfloat=0.017119, 乘以名義本金2千萬=342380，請問錯在哪里？
第二題，題干中 from short selling transactions，這里的transaction是什么？我的理解是S0和FP都可以成為transaction
根據(jù)equity index 定價公式，股利收益率上升，則連續(xù)復利的股利收益率也上升，分母會變大，F(xiàn)P是變小的
請問這里，復利時，正常情況一年應(yīng)該用365天吧
請問，算時間時，什么時候用365，什么時候用360
請問這里的P0的公式是不是不對，按照這個公式也是short h股stock，long 1份put option？這個組合起不到對沖效果
第四題，第1個問題，這個二叉樹不需要考慮π嗎？第2個問題，long stock和short call做一個neutral，股價上升的時候，call虧錢抵消了手里stock的上漲，賺個權(quán)利金；當股價下跌的時候，手里的股價下跌，call不執(zhí)行，賺個權(quán)利金，這個時候僅僅是權(quán)利金對沖股價下跌，該組合沒有做到不受股價波動影響啊，請指教
請問是對于所有swap來說settlement都是【時間區(qū)間分別對應(yīng)】的嗎？比如對于plain vanilla swap t=180時去年化也是*（90/360）？
t=180時，為什么收益不是=-6%-5%*(180/360)？
第一題，我無法理解其中0.08和0.2這2個應(yīng)計利息的區(qū)別，能否畫個圖幫助理解
老師第一題能詳細講講吧，尤其是關(guān)于AI那部分
為何第三題的KE是以strike price ($50)帶入？要怎么理解它？我要怎么決定要借多少錢
請問什么時候要用put call parity什么時候要用BSM模型，為何第二題會是想到要用BSM模型實行借錢買股
不懂conversion factor的概念，可否再解釋，為何他是用除的
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