老師,這里以及計算出real inflation rate在country1和country2是一樣的了(2.5%),為什么還要通過GDP的volatility比高低呢,不是應該是same么
第四題的指標是固定的正負特點還是說不通題目會有不同情況,這個跟ffm模型情況一樣么,ffm里面不是小于0是價值股么
主動投資的激進程度不是不會影響IR嗎?為什么這道題限制了fund w的權重之后,用fundamental law分析就變成IR會下降了,這兩個結論不就矛盾了嗎?
不太理解這塊:如果IR=active return+active risk,其中active return 由SS和AA兩部分構成。 同時:IR=(Rp-RB)/active risk 這兩個公式似乎不等?
什么是信息比率,公式?
老師,這里我有點忘了積極風險active risk是Rp-Rb的標準差是怎么推導或者理解的,可以再解釋一下嗎?謝謝
第6問的C the use of sentisitvity risk measures敏感性衡量分析,是用于哪里的?老師講解沒說,直說不是不用于這個題的。
Effective spread= TC*2 TC=side*(Price-benchmark)*size 這個思路正確嗎?為什么這題不用乘size
Yusuf題目,第三問 表格說Multifactor model, 老師用APT模型的公式
ETF一級市場不是只有creation和redemption么,也算trade?
第十六題怎么理解?
這里答案是用的方差square,題目問的是relative to active risk,為什么不開方呢?
老師,這里對多因素模型的理解有點不明白。fundamental factor model的factor指的到底是standardized beta還是Fp/e這種?題目里描述的是Fp/e不是standardized beta對吧?
請問這里的active risk 5%雖然是題目已知的,也可以用題目的信息求出來么?用7.6%-6.5%除以19%-11%算不來不對,不知道哪里錯了,謝謝
老師好,視頻講解中第一題關于跨期替代率(inter-temporal rate of substitution)講解錯了,m=U1/U0,老師講解的時候把分子和分母弄反了。
程寶問答