老師好，這里最后得出需要多少分合約的結(jié)論不應(yīng)該是433份么？因?yàn)?32份不夠調(diào)到目標(biāo)值。遇到這種題目應(yīng)該四舍五入，還是多算1份？
請(qǐng)問行為金融case3 這一題 為什么不選C C文中也沒有提到
老師您好，經(jīng)濟(jì)essay question page68: C問。我不是很明白答案倒數(shù)第三行，his forecast：......but consumer spending growth will be positive?在哪里可以看出來？謝謝您
課后題reading35question8A，這里opening price 比execution price高，implicit cost指的是no ceceipt的cost， (opening-execution)*100=-403，結(jié)果是負(fù)的，這個(gè)結(jié)果代表的是cost就是403，還是說，這個(gè)cost是負(fù)的，也就是gain=403？ 還有一個(gè)理解就是，我pricing benchmark是opening price，那我計(jì)入賬的就是這個(gè)price，執(zhí)行價(jià)格高于這個(gè)price的部分只能算是額外損失？
老師您好，真題中常有給出nominal pretax return計(jì)算after tax real rate，或者反過來求的題，例如圖片中的這道。我想知道，是先算net of tax 還是先算 net of inflation，或者是先算pretax 還是先算nominal？ 我自己琢磨，覺得inflation發(fā)生在年中，tax發(fā)生在年末，所以先算net of inflation再算net of tax，但是發(fā)現(xiàn)不對(duì)。 謝謝您！
上午題derivatives部分395頁的C小題，請(qǐng)老師解釋一下，謝謝。
這個(gè)問題屬于 R29 Active Equity Investing: Portfolio Construction 老師您好，這張PPT里，劃線的這句話是什么意思？是說把a(bǔ)lpha也歸入idiosyncratic risk，所以導(dǎo)致了a higher degree of idiosyncratic risk 嗎？謝謝。
NAREIF published quarterly NAREIT provided monthly是什么意思？
請(qǐng)教，equity中，passive investing factor based strategy與optimization感覺比較相似，都是匹配factor，有什么具體區(qū)別嗎？
Case book衍生題部分426頁，bull spread和collar最終達(dá)到的效果應(yīng)該是一樣的吧？畫出來圖形也一樣，為什么答案給出來不同的解釋？
您好老師，真題2013年，q11，c，關(guān)于一類錯(cuò)誤，一級(jí)二級(jí)都是“拒真”，但這道題為啥定義留用了不合格的經(jīng)理(受假？）為一類錯(cuò)誤？到底一類錯(cuò)誤是定義的呢，還是統(tǒng)計(jì)學(xué)普遍定義的？這道題怎么理解才能正確解答？
請(qǐng)解釋下方法②？
美元久期和BPV只能用于不含權(quán)債還是無所謂含不含權(quán)？
老師，關(guān)于廣告的這道第36題，原版書課后題答案寫的是，必須有period to date return + either 1、3、5 years annualized return or 5years of annual composite return. 但我們課上學(xué)的有三種情況都可以，可以只披露1、3、5 或1、3、5+ period to date return 或period to date return + 5年annualized 如果按課件36題做法沒有問題？？ 請(qǐng)問一下到底能否只披露1、3、5年annualized return？
麥考利久期相等是免疫； 美元久期相等是duration中性。 請(qǐng)問下免疫和duration中性什么關(guān)系？ 貌似不能相等的吧？前者指的是兩種利率風(fēng)險(xiǎn)相互抵消；后者指的是對(duì)沖工具和原始頭寸的金額不受利率影響。 但是我見到做題目中貌似都是把這兩者等價(jià)起來的？ 謝謝老師!
程寶問答
金程問答