R14第4題答案A.B為什么不正確
固收課后題 reading 14 第25題，答案中解釋 為什么sell protection 是“l(fā)ong”credit spread risk？我的理解是sell protection 說(shuō)明未來(lái)credit spread 會(huì)narrow 反而是short credit spread risk.
請(qǐng)問R14原版書例題30的答案數(shù)字是不是錯(cuò)了？
請(qǐng)問R14原版書例題34怎么理解？
請(qǐng)問R14原版書例題35第一問為什么不選B？
請(qǐng)問R14原版書例題36，我什么不選C？
請(qǐng)問R14原版書例題29的第一問，是怎么判斷出哪個(gè)品種buy protection，哪個(gè)品種sell protection？
請(qǐng)問R14原版書例題28:題目讓算的是excess spread，為什么實(shí)際算的是expected excess spread ？考試中該怎么區(qū)分？?jī)蓚€(gè)概念差了POD*LGD
請(qǐng)問R14原版書例題27，CDS賣方的1年期收益包括1%的coupon income和cds spread縮窄的價(jià)差。那CDS買方的1年期return是不是除了cds spread擴(kuò)大的價(jià)差，還有-1%的coupon income？
R14課后題28題，credit curve roll down strategy 這個(gè)策略基礎(chǔ)課好像沒有講，麻煩老師解釋一下，對(duì)于選項(xiàng)A和選項(xiàng)B也麻煩解釋一下
R14第27題選項(xiàng)B該怎么理解呢，字面意思是陷入困境的發(fā)行人發(fā)行的債券以價(jià)格交易而不是以credit spread basis ，這是什么意思呢
請(qǐng)問R14的CDS Long-short strategy一買一賣，準(zhǔn)確地說(shuō)：是為了讓BPV或者M(jìn)oney duration相互match吧？而不是duration match吧？
老師，R14原版書例題24的答案正負(fù)號(hào)看不懂（見圖），是不是寫錯(cuò)了？我寫的您看對(duì)不對(duì)？
請(qǐng)問R14原版書p107的這個(gè)表格里，關(guān)于Payer option on CDS index的目標(biāo)收益，怎么理解？
請(qǐng)問CDS spread 110 bps p.a.中的p.a.是什么意思？比如R14例題23里就有這樣的表述
程寶問答
金程問答