金程問(wèn)答
請(qǐng)問(wèn)CDO是不是勘誤了，應(yīng)該是 equity 大于 mezzanie 大于 senior
這里說(shuō)mutual fund會(huì)有規(guī)模效應(yīng)指的是什么呢？為什么mutual fund會(huì)有規(guī)模效應(yīng)呢？
原版書(shū)課后題r18第8題，戰(zhàn)略2的rou為負(fù)，不是可以滿足c選項(xiàng)嗎？
老師，請(qǐng)問(wèn)mutual fund和ETF的區(qū)別是什么呢？他們的共同點(diǎn)是都有economic of scale 嗎？
你好，這個(gè)題為啥用maturity做權(quán)重，不是duration么。
你好，在immunization組合下，我們不是要努力降低convexity從而降低structural risk嗎？這里說(shuō)要增加凸性是不是沖突了？
1.2million怎么算出來(lái)的？12份國(guó)債期貨，難道一份默認(rèn)0.1million？
r21第9題b選項(xiàng)為什么錯(cuò)了
老師，fixed income百題case 13的第五題，題目中說(shuō)yield curve remain unchanged,不就是說(shuō)yield curve stable么？ stable的時(shí)候?yàn)槭裁催€考慮yield curve變化帶來(lái)的價(jià)格變化？
您好，r20 課后題28題能否講一下，答案里那個(gè)eur到mxn的3.475%是哪里來(lái)的呢
請(qǐng)問(wèn)Money duration 公式是什么？答案里為什么說(shuō)market value and cash flow yield are not necessarily equal. Cash flow yield有啥關(guān)系？
你好，接著我剛剛那個(gè)關(guān)于liquidity的問(wèn)題，我們一直考慮還債時(shí)候的流動(dòng)性問(wèn)題，但是這道題不是就證實(shí)了我們不需要liquidate債券，因?yàn)榈狡跁?huì)還本付息嘛？更何況在cashflow matching下，我們很難找到完全匹配的現(xiàn)金流的bond，那duration match就更不用考慮liquidity的問(wèn)題了，所以基礎(chǔ)課上講的這個(gè)liquidity到底指的是什么呢？
你好，如果用bond去cover負(fù)債的話，那么到期后發(fā)行方就會(huì)還本，為什么還要考慮能不能賣(mài)出去的流動(dòng)性問(wèn)題？
押題的Q6 問(wèn)題C 想問(wèn)下用convexity去計(jì)算結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)的缺點(diǎn)和用dispersion去計(jì)算的優(yōu)點(diǎn)
押題上午題Q5的A問(wèn) 為什么不能選sell convexity？ bullet不也是sell the convexity嗎
程寶問(wèn)答
