X:Y=3.5不就是X/Y=3.5么，如果X:Y=3.4了不應(yīng)該是Y貶值，X升值么，為什么老師說是X貶值？
講義第一行公式和最后一行公式聯(lián)立，推出futures和CTD的duration相等？ 還有老師推演過程的第三個等號，為什么再乘一個CF？
老師，covered call策略是不是在大跌也可用呢（即不一定要求預(yù)計未來股價小幅波動才可用）？
yield 貝塔是啥
老師，這道題題干中還給了一個條件Yield beta=1 是什么意思??？什么時候需要用到這個條件？
麻煩幫忙解答一下第5題謝謝
R16第4/5題, 時間長了有點忘了哈, 所以請教一下老師. 這兩道題里其實是說, US投資者想投意大利的EUR國債, 但是不想換€, 所以就進(jìn)入了cross-currency basis swap(意大利投資者把EUR借給US投資者買國債, 他把美元借給意大利投資者); 然后第5題說了關(guān)于positive cost basis的問題, 這里是$換€的cost basis為正, 也就是US投資者有正收益, 所以就是這個投資者在swap結(jié)束的時候, 收回他借出的$時有收益; 而之所以不選A的原因, 是因為€和$是沒法net結(jié)算的, 也就是說哪方有正收益只有在收回各自借出的款項時才能知道. 您看我的理解正確嗎?
金程?？?的case7的B問，請老師解釋下為什么其他的幾個產(chǎn)品不合適？選擇exchange-trade options是合適的？
請問老師為什么53：36時間點 老師說如果現(xiàn)在是t時點，公式是這樣的呢？如圖 主要不明白 第一項St是什么意思，它的折現(xiàn)率為什么要用外幣的利率來折現(xiàn)，而第二項ST就是用本幣利率來折現(xiàn)？
沖刺筆記中，對于HKD/ZAR的兩個數(shù)值我計算的分別是，-3.5%和-3.2%，可是答案中是-2.5%和-2.2%，這是為什么呢？
老師你好，請問是否有這種collar的組合？買一個ATM的put，買一個ATM的call，put和call的行權(quán)價格還是一樣的。 我怎么感覺不會存在這種組合。 肯定是Call的行權(quán)價格高于put才對啊。
老師，折現(xiàn)到底是用單利還是復(fù)利啊？
老師，這里匯率服不服從對數(shù)正態(tài)分布和Volatility smile有什么聯(lián)系呀？不服從也只能說明波動率不是恒定的嘛，smile形狀是實證經(jīng)驗嗎
這個題所有的CTD報價都是百分?jǐn)?shù)嗎？好像做到其他是直接用的CTD的price
您好，請問圖片中題目的c選項為何不正確？
程寶問答
金程問答