金程問(wèn)答
這里講eur被fully hedge，不就是risk被hedge了，在euro升值下，如果是追求return，不應(yīng)該hedge吧，為什么這里要hedge了還是追求return？
官網(wǎng)題講解中，這個(gè)swap basis 是不是計(jì)算有問(wèn)題，0.63的單位是bps，計(jì)算中為什么是0.0063，應(yīng)該是0.000063才對(duì)？我看原版書(shū)中都是給的bps的單位
官網(wǎng)Heights Case Scenario第3題，Trade 2: Sell a rolling series of out-of-the-money put options on VIX futures.這個(gè)不是說(shuō)contango么？老師講解的時(shí)候說(shuō)不應(yīng)該short put。 Trade 3: Go long a variance swap, with vega notional equal to the potential equity portfolio loss.這個(gè)概念不太明白。
第一個(gè)觀點(diǎn)怎么是discretionary 呢？
老師R10example8第2題c中在看漲情況下不也存在put spread 么？不太明白錯(cuò)在哪。
174頁(yè)第3題，文中不是說(shuō)緊縮貨幣政策還沒(méi)有完全體現(xiàn)到市場(chǎng)中？那我的理解就是r就還沒(méi)有上升，所以選c，沒(méi)有變化
這三個(gè)trade怎么理解。。。尤其是trade2.。賣(mài)空VIX的put，不應(yīng)該是在VIX上漲時(shí)賺錢(qián)么
這里FC和FX是負(fù)相關(guān)，在資產(chǎn)上賺到的錢(qián)到匯率市場(chǎng)上會(huì)虧掉。為什么不對(duì)沖外匯頭寸？
這題不理解，歐元更弱了，不應(yīng)該提高歐元債券付息的金額來(lái)消除歐元匯率的影響么
題中意大利公司舉例，在期中的利息交付，不應(yīng)該是支歐元利息，支美元利息，收歐元利息，最終net effect的結(jié)果應(yīng)該是支美元利息（參考課后題第二題Tioga例子），但題中為何呈現(xiàn)的是凈支歐元利息？
正是因?yàn)橄嚓P(guān)性高，所以要minimum variance啊
這樣回答可以嗎？還是需要怎么回答更好
老師，我這樣回答，能拿分嗎？
老師R11example3第三問(wèn)，短期看capital flow這里不太明白，為什么緊縮政策，INR會(huì)升值？
I then intend to invest these funds in INR-denominated bonds, but without using a currency hedge.”老師第三題這里說(shuō)withoutusingacurrencyhedge指的是什么
程寶問(wèn)答
