R7課后第18題：為什么是從tax的角度分析，不是從time horizon的角度分析？題干說的unforeseen costs might occur more than a decade inthe future，unexpected needs也應(yīng)該符合equity investment啊
請問resample MVO 的運(yùn)算過程和機(jī)制是怎樣的？是結(jié)合了MCS和MVO的方法？為什么說這個方法具有以下幾個缺點(diǎn)？1）concave bump；2）overdiversified；3）lack of foundation in theory
老師好 官網(wǎng)題 Tina Swan 這句話怎么理解 MVO portfolios are more sensitive to measurement errors in the expected return than to measurement errors in correlation and risk. 謝謝
百題第5個case第5題，yield spread 變大說明經(jīng)濟(jì)不好，corporate bond違約風(fēng)險大，為什么不選C
請問06年q2 c問中為什么選moderate呢？表格中的percentile是什么意思呢？文章中75%和25%又有什么作用呢？
要求成功的概率越高，組合越保守，那么收益率應(yīng)該是越低吧？為什么前面講的是越高呢？
第二題的第二部分，政府的財政赤字被政府發(fā)行的secuties彌補(bǔ)了，政府發(fā)行債務(wù)不就是在借錢嗎？借錢不就是會讓長期利率提升嗎？為啥這里說財政政策寬松對yield curve的影響是unclear的？
老師這道題Q4，B、C選項(xiàng)都寫錯了，視頻里寫的decrease home country bias，但題目寫的是increase；視頻里是increase ability，但題目寫的是reduce ability。。。
老師請問，Corner portfolio的Weight是不能小于0的，那這里如果要求回報大于了最優(yōu)組合的回報，如果能夠借入無風(fēng)險資產(chǎn)呢？那這樣無風(fēng)險資產(chǎn)的weight不就小于0了嗎？
請問這里sd為什么是簡單加權(quán)平均呢？
buffer是指什么？
還有個邏輯我不太明白，volatility更高，又設(shè)置一個更窄的range，那觸發(fā)rebalance的幾率不是更高嗎，那交易成本也更高??？有啥好處呢
Commingled vehicle有什么呢
這題在說什么？
MVO approach中weights是怎么得出來的來著，就是在就是在相切的有效前沿上看那個點(diǎn)的構(gòu)成嗎
程寶問答
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