久期正負(fù)判斷沒聽明白，麻煩再解釋一下
為什么不使用SWAP呢，再便宜的期權(quán)也要期權(quán)費(fèi)呀，從省錢角度出發(fā)選SWAP是不是更合適？
這里對(duì)沖股票多頭，講義上用了short 1 call，是否可以用 long 1 put 來對(duì)沖呢
為何C-STRIP 就等同零息債，這個(gè)進(jìn)一步能推出什么條件
組合標(biāo)準(zhǔn)差的根號(hào)里面為何 i 和 j 的上限都是10 ？公式里統(tǒng)一是10 ？ 本題只有兩個(gè)期限的債券啊
最下面一行計(jì)算，為何要除以1個(gè)基點(diǎn)，沒聽懂，題目里本來就說了現(xiàn)在是變動(dòng)一個(gè)基點(diǎn)得到表格里相關(guān)參數(shù)，已經(jīng)內(nèi)含到參數(shù)里了
老師你好，關(guān)于callable bond，convexity的提問
老師，兩個(gè)疑問：第一，講義中給的公式 ΔP = - DPΔy + 1/2CP(Δy)^2，這里的D和C分別是什么？第二，我們什么時(shí)候使用修正久期和一般凸性，什么時(shí)候使用有效久期、有效凸性？
有三個(gè)問題：第一，P=C/Y，這個(gè)一階求導(dǎo)、二階求導(dǎo)過程能寫詳細(xì)點(diǎn)嗎？已經(jīng)忘記這塊數(shù)學(xué)知識(shí)了。第二，解析視頻PPT里最下面為啥MD=P的一階導(dǎo)數(shù)/（C/Y），嵌套有點(diǎn)多，看不懂。第三，最后得出的結(jié)論MD=1/y，適用于任何永續(xù)債券嗎？
請(qǐng)問老師關(guān)于call option 價(jià)格的計(jì)算
關(guān)于binomial tree的期權(quán)價(jià)格求解疑問
詳細(xì)說一下embedded option 和 wild card play 內(nèi)容
方框內(nèi)公式的西格瑪σ是離散程度，對(duì)于債券來講怎么理解？零息債券的西格瑪就是0？那付息債券的西格瑪又怎么算
老師您好，2.73是怎么算出來的呢
這里$40是S0吧，如果按老師說的是ST那c=ST-K=-20了啊
程寶問答
金程問答