第III項(xiàng)，這統(tǒng)計(jì)量越大，就越容易拒絕，說明模型越顯著。越顯著的意思就是越能拒絕原假設(shè)=0的情況，從而確定系數(shù)不等于0，系數(shù)不等于0，說明模型解釋力度越大====是這樣理解么？謝謝老師
第一，信用風(fēng)險(xiǎn)敞口是如果在對(duì)方違約的時(shí)候，我會(huì)虧多少錢？1.既然合約價(jià)值已經(jīng)負(fù)數(shù)了，那合約的敞口不應(yīng)該是為零嗎？2.變動(dòng)保證金交出去了，這個(gè)-40怎么理解？是指交出去了40，還是說現(xiàn)在變動(dòng)保證金的價(jià)值就變成了-40？好難理解。。3.初始保證金是雙方都交的，那么考慮了交出去的初始保證金3百萬，為什么不考慮？對(duì)方交進(jìn)來的初始保證金300萬？是因?yàn)槌跏急ＷC金不能凈額嗎？ 第二，1.如果按照上課講的，融資敞口等于合約價(jià)值減去保證金。36-40-3=-7，賦值的話代表融資的Benefit，可以再押對(duì)嗎？那為什么這里是正7，作為敞口？2.如果可以再抵押的話，已經(jīng)交出去的押品怎樣才能讓我再抵押？還是對(duì)方再押
這里的央行獨(dú)立性具體是什么樣的獨(dú)立性，是指對(duì)外國(guó)經(jīng)濟(jì)或貨幣政策的獨(dú)立性？
老師好A選項(xiàng)的high water-mark和鎖定期這兩個(gè)指標(biāo)分別表示什么？B選項(xiàng)中如果投資經(jīng)理和交易員也持有公司的股份，對(duì)于緩解對(duì)沖基金投資風(fēng)險(xiǎn)的問題不是更有利嗎？
麻煩老師兩下材料中的CS和netting factor，兩個(gè)公式是怎么來的和涵義謝謝
價(jià)值股不應(yīng)該是現(xiàn)在市場(chǎng)價(jià)值已經(jīng)較高所以ratio偏低嗎 而成長(zhǎng)股 現(xiàn)在市場(chǎng)還未發(fā)掘 價(jià)值偏低 這樣理解對(duì)嗎？蘇老師回答，這樣理解沒問題====請(qǐng)?jiān)俅螐?fù)核，這樣的理解沒問題么？這樣的理解和老師視頻中講的剛好相反，視頻中老師講，賬面市值比， 如果高的話，是價(jià)值股，而對(duì)應(yīng)的分母market value是低的，比如銀行。。成長(zhǎng)股，賬面市值比偏低，market value大，比如 科技型企業(yè)。。。。如此沖突的不同意見，請(qǐng)問哪個(gè)對(duì)？謝謝
這個(gè)題也沒說用risk neutral PD啊
C選項(xiàng)market index portfolio是指的rp-rf，safe asset指的是rm-rf嗎？
BETA 是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，如果beta低說明對(duì)資產(chǎn)對(duì)市場(chǎng)不敏感，low beta，low risk premium，對(duì)吧？ 那如何能推出來low beta呢？ 因?yàn)轭}干中說明了，在bad time時(shí)竟然有high profit，說明資產(chǎn)對(duì)市場(chǎng)不敏感，故low beta，是這樣的邏輯么？
什么時(shí)候用（1-e^T）-（1-e^t）什么時(shí)候用conditional 直接1-e^deltat什么時(shí)間用e^-t*（1-e^-T） 分別題目是怎么說的
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Z-score 各分值區(qū)間代表什么意思？
老師好，C選項(xiàng)中流動(dòng)性變差，表示資產(chǎn)質(zhì)量的變差嗎？
老師，是不管第一層級(jí)和中間層的收益是否滿足，recover的部分都要流入oc賬戶么，不分給投資者？
老師您好！請(qǐng)問A選項(xiàng)說的金融期限調(diào)整的公示是什么？關(guān)于A-IRB好像我就知道3個(gè)參數(shù)能估，Correlation不能估由supervisor指定，沒了
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