請(qǐng)問為什么是完全相關(guān)的情況下等于policy var+active management var呢？不應(yīng)該是p=0完全不相關(guān)才應(yīng)該是兩者直接相加？
C選項(xiàng)的做法，為什么要做short而不是直接sell和buy呢？
D選項(xiàng)，風(fēng)格選擇不就是怎么配置不同的證券嗎，為什么不對(duì)呢
B選項(xiàng)，如果β和R是正相關(guān)的，那不是也不存在低風(fēng)險(xiǎn)異象了？
老師，有沒有計(jì)算IRR的題，想復(fù)習(xí)下計(jì)算器的使用，有點(diǎn)忘了...
為啥這里用雙尾了...
老師，感覺A“樣本太小”與幸存者偏差無(wú)關(guān)，即使樣本較大，如果只包含存活基金，偏差依然存在的。像視頻里面講的，只有存活下來(lái)的基金被納入分析，而失敗或關(guān)閉的基金被排除。這樣的話基金評(píng)估指標(biāo)就會(huì)過于樂觀，這就是幸存者偏差導(dǎo)致的歷史數(shù)據(jù)失真，過去表現(xiàn)不能保證未來(lái)表現(xiàn)。所以最恰當(dāng)?shù)呐u(píng)感覺是D呢
老師關(guān)于這道題可以仔細(xì)講一下各個(gè)選項(xiàng)嘛
第三句應(yīng)該是錯(cuò)誤的，因?yàn)閷?shí)操上根本就不是老師解釋的方式。只要超過水位線的表現(xiàn)，都有表現(xiàn)費(fèi)用。照題目的意思，投資人選擇了基金經(jīng)理的策略，其表現(xiàn)就是支付管理費(fèi)？？？這就有點(diǎn)扯了。實(shí)際上投資人支付管理費(fèi)，或者嚴(yán)格說(shuō)是持續(xù)選擇這個(gè)產(chǎn)品和基金經(jīng)理，即持續(xù)支付管理費(fèi)，的原因很大程度上是產(chǎn)品中長(zhǎng)期的穩(wěn)定性。但是別管什么策略，只要是主動(dòng)管理的，不是借通道的，超額收益都是由業(yè)績(jī)報(bào)酬的，哪有沒有業(yè)績(jī)報(bào)酬的主動(dòng)型私募基金產(chǎn)品??？？
計(jì)算MVaR時(shí)反復(fù)提到提升一個(gè)資產(chǎn)的規(guī)模會(huì)提升他的MVaR，但從公式來(lái)看并沒有受到V的影響，該如何理解？
A選項(xiàng)是被動(dòng)投資的話，為什么tracking error也有8%？跟其他的也很接近
為什么說(shuō)大宗商品是通脹因子的特例
股票 在基準(zhǔn)和在組合中 的收益為什么不一樣了？
這里的Tracking Error 什么時(shí)候當(dāng)成是TEV，什么時(shí)候當(dāng)成alpha?
題中表格里的“股票”組合回報(bào)率是什么意思？都股票的回報(bào)率為什么在組合中的回報(bào)率與在基準(zhǔn)中的回報(bào)率不一樣了？是否可以理解為：“股票”組合回報(bào)率=股票自身的回報(bào)率 * 股票在組合的權(quán)重？
程寶問答
金程問答