金程問(wèn)答
第3題 求 call on futures 的的折現(xiàn)率應(yīng)該是 連續(xù)的risk free rate，rc對(duì)么？題目表格中的給的是 r ，沒(méi)有說(shuō)明是連續(xù)的
第3題的futures 的spot price 具體是186.73 還是 186.73 × e(-rf·T)
最后一題老師直接代入了FP 250.562289 ，但是這個(gè)FP是沒(méi)有分紅情況下的FP，如果考慮新增信息在6個(gè)月時(shí)dividend，再用FP的定價(jià)公式計(jì)算的FP并不等于250.562289
第一題，請(qǐng)問(wèn)是否可以在（當(dāng)前bond價(jià)格中減去pv coupon-pv應(yīng)計(jì)利息），然后乘以無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率到期末，
老師你好我想問(wèn)一下這一題題目的意思是只有第一年發(fā)放股利是嗎？如果第二年還發(fā)放股利的話是不是30還要再減去第二年股利現(xiàn)值？
為什么第4題不是 用初始的C*（B1'+B2'+B3'+B4')+C來(lái)計(jì)算？
c = hS + PV(–hS– + c–). 請(qǐng)問(wèn)這個(gè)公式怎么推導(dǎo)的呀
老師在直播課里說(shuō)hedge ratio是1/delta，這里說(shuō)hedge ratio是delta，請(qǐng)問(wèn)到底是哪個(gè)呢？
衍生品百題case10第二問(wèn)，一個(gè)股票一年后要發(fā)放1.5股利，所以該股利可以抵減當(dāng)前的股價(jià)這是什么邏輯（這是股票價(jià)格，又不是期貨合約定價(jià)），為什么可以抵減？此外，一年后行權(quán)的期權(quán)價(jià)值也要加上1.5股利又是什么邏輯？難道不行權(quán)就得不到這1.5股利了嗎？
請(qǐng)問(wèn)老師 衍生品百題case8最后一問(wèn)，為什么我按照傳統(tǒng)估值方法來(lái)估值FRA，算出來(lái)的結(jié)果是386，和老師用的反向合約法結(jié)果不一樣？
這個(gè)題嚴(yán)謹(jǐn)嗎？第二題說(shuō)的current就是指一年前，第四題的current，就是指一年后，什么啊
老師第二題的AI指的是AI0，還是AIT？為什么這道題不需要考慮再減去AI T（也就是從下次發(fā)利息直到持有到期的部分）呢？
什么叫一塊歐元本金對(duì)應(yīng)的現(xiàn)值是1.0014？
請(qǐng)解釋一下“ currently, the euro position has a value of 1.0014歐元per 1歐元notional and the exchange rate is SF 2.2 per euro.不明白為什么把這個(gè)當(dāng)作被減數(shù)
為什么這里是用B1,B2折現(xiàn)，怎么不用B2,B3折現(xiàn)到0時(shí)刻再用B1計(jì)算?這個(gè)B1代表的只是0-1時(shí)刻的折現(xiàn)因子還是只要時(shí)間長(zhǎng)度為1的時(shí)間段都可以呢？
程寶問(wèn)答
