老師，這里的RA指的是什么？
-Holding period cost組成中，commission是需要雙向*2之外，還有哪些是需要雙向*2的呢？bid-ask spread不需要？ETF premium&discount需要雙向*2嗎？
老師，VaR的圖形不就是一個正態(tài)分布的圖嗎？為什么不需要正態(tài)分布？
老師，請問這里因?yàn)橛姓f明是20年期的債券，所以長期，所以要考慮uncertainty of inflation，如果沒說明是長期呢？是否還要考慮inflation uncertainty？
老師，請問下，我有兩個問題，1. 所謂的超額回報(bào)，是指Fund1的相對于benchmark的超額回報(bào)對嗎？比如我benchmark里有60%股票，40%債券，那我fund1是70%和30%，但是股票的種類和債券的種類都是相同的，比如都是股票都是茅臺+特斯拉+比亞迪然后債券都是某公司債。只是各個部分權(quán)重會不一樣（大類權(quán)重（AS）+個股權(quán)重（SS）），從而相加得到的activereturn。2. 但是后來又說，一個組合里，可以加上benchmark的權(quán)重，就是說我這個組合相當(dāng)于是70%fundA+30%benchmark.這樣的話，其實(shí)是不影響新組合的IR的，IR還是等于fund1的IR，但是會影響新組合的SR以及σA對嗎？
C（future real earnings growth)不就是相當(dāng)于realGDP嗎?它下降不就是代表L下降嗎
老師，bps和pip的小數(shù)點(diǎn)分別是幾位？謝謝
請問如果題目把fundX改成fundY的話應(yīng)該選什么？怎么計(jì)算？謝謝
concern3沒太明白為什么是積極的，怎么float-adjusted的并且是capitalization-weighted的基準(zhǔn)組合就好了？
怎么這一章沒有講information ratio？是非重點(diǎn)嗎？
B為啥不對呢
這里是不是也可以說一年中有12.5天每天的最小損失是9萬？用250除以5%
C選項(xiàng)現(xiàn)實(shí)中應(yīng)該怎么操作啊？比如長期債券，把久期從11.07變成10，可以怎么做呢？
老師，為什么midprice可以在作為交易成本的基準(zhǔn)啊
這個問題，為什么要將portfolio2列和benchmark列比較呢，這兩列有可比性嗎
程寶問答
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