平行上移不應(yīng)該是降duration降conv嗎，不應(yīng)該是bullet更好嗎
固收R13，課后題第三題，三個選項完整的意思老師可以翻譯一下嗎？答案知道，比如B選項twice the money duration as the 2 year government bond in the barbell portfolio怎么理解？
不明白為什么要乘以3%？3%是annual yield，現(xiàn)在算monthly，難道不需要去年化嗎？課后題也有類似的，也沒有用到y(tǒng)ield…
為什么不考慮瞬時
lgd部分為什么不考慮時間
這個upward shift 是平行移動還是非平行移動，還是本身這條線是斜向上的
什么情況reinvestment risk 高
老師好，請問協(xié)會Mock，第十題A，做rolldown strategy的時候，我賣出一個10年期CDS，過了一年，現(xiàn)在變成9年期CDS，價格上漲，那我不是虧了嗎？因為我賣出的東西漲價了呀。這里為什么反而是賺了，有price appreciation呢？
老師，這個題C選項中的partial VaR 是什么？我沒有見過這個概念，謝謝
R11 第11題中 劃黃色熒光筆部分 請解釋一下
partial VaR是啥意思，衡量的是什么？
R11第10題請解釋一下
R11 第六題
R11 第五題的B選項為何不對啊
固收百題第四個case第五題，expected average yield and yield spread change 是0.2%.是指average yield and yield spread 總共變化0.2%嗎，還是分別變化0.2%。分別變化的話，是不是要分別算delta p/p
程寶問答
金程問答