分別購買callable bond puttable bond是增加還是降低volatility
這個題立刻spread立刻擴大，那前面spread0不是要乘以time 0嗎？那前面不就沒有了嗎 只用算后面兩項？這個為什么還有呢？
R14的第29題這個1.82倍怎么計算出來的，還有duration neutral 是什么意思，怎么實現，我不懂
老師，R14第17題，我覺得這個題中的spread0=0因為是instantaneously變化，但答案怎么不是呢
固收2 原版書 121頁，該例題 Original iTraxx-Xover 5-year: 95.75 per $100, or 0.9575 (=1 ? (4.25 × 1.00%)) 中間應該是加號。1+（coupon-spread）*Spread duration. 為什么答案里面是減號？
這個公式Δspread 如果經濟變差 widen spread 那Δspread應該是負數吧？如果經濟變好 narrow spread 那它應該是正數嗎？ 多謝
老師，你好，原版書reading 11的example 5，題目中都說債券的yield curve expected to remain unchanged,雖然持有的是global portfolio,但是討論的是domestic goverment bond。那這樣的話，豈不是沒有5因素中的后三項了，為什么原版書的解釋還需要考慮yield spread和currency G/L?
R13，13題，答案A兩個option expire unexercised in a steeper curve environment，怎么理解？
固收里面學了value weighted 和equally weighted的嗎？
為啥要多買不是少買呢？
Portfolio 2的money duration 明明比liability小啊，為啥選他呢？
R13第10題，答案A反映的是full price appreciation怎么理解？
這道題想表達什么意思啊？沒讀懂呢？
Swap是被動投資嗎？
這道題視頻的講解方法沒法得到選項啊
程寶問答
金程問答
