金程問(wèn)答
老師，這一題是不是可以不用計(jì)算，直接根據(jù)三個(gè)的convexity判斷出bullet的convexity是最小的，所以其下降是最低的？
老師，官網(wǎng)習(xí)題的Danny Moynahan Case Scenario case，為什么 illiquidity enhances the portfolio’s yield to maturity？
fixed income原版書R12例題example5第二問(wèn)為什么不選擇portfolioC呢？BPV大于負(fù)債BPV（64.47million）且convexity小于portfolioB。直播講解中誰(shuí)的是匹配，但免疫策略不是只要資產(chǎn)BPV大于負(fù)債BPV且選擇convexity盡可能小的嗎？
想問(wèn)下后面的fixedcoupon相當(dāng)于期權(quán)費(fèi)的話，upfrontfee是指啥
老師，麻煩解答下官網(wǎng)練習(xí)題這個(gè)題，謝謝
老師，固收官網(wǎng)題第44，Beatriz Maestre Case Scenario case, 這一題為什么選A，答案沒(méi)看懂
老師，這題到底是選什么以及為什么？官網(wǎng)答案是A，表述是正確的的，但直播課老師說(shuō)描述是錯(cuò)的，兩者矛盾
做Forward rate bias和 carry trade都不hedge嗎？
老師，麻煩解答下官網(wǎng)練習(xí)題里的這個(gè)題、謝謝
課后題，R14中第22題，答案是正確的嗎？
Reading12原版書課后題倒數(shù)第二題中，按照原版書的解釋money duration大體匹配即可，主要是根據(jù)convextity進(jìn)行的判斷。那么請(qǐng)問(wèn)這兩個(gè)因素的影響，可以理解為先判斷convexity，再判斷duration嘛？
buy or sell bonds是沒(méi)有對(duì)手方風(fēng)險(xiǎn)嗎？為什么？bonds發(fā)生違約的話，算不算對(duì)手方風(fēng)險(xiǎn)？
請(qǐng)問(wèn)這個(gè)式子是怎么來(lái)的？
R13原版書例題6，圖片畫紅線的方框?yàn)槭裁闯?00，不應(yīng)該除以150嗎，后面從52990到31390，我覺(jué)得也是錯(cuò)的，不應(yīng)該是3139，而應(yīng)該是3.139*150m，最后的540000是從哪兒得來(lái)的
R13原版書例題4選項(xiàng)C有點(diǎn)不明白，麻煩解釋一下
程寶問(wèn)答
