這道題的active share為什么不變呢，兩種不同的股票，一個weight增加，一個減少，active share為什么變
為什么這里倆倆間相關(guān)性不乘以2，但是前面要乘呢？
老師，第一問里面的sub-style有個問題。manager B的sub-style是high-yield，這里是不是說small cap 的beta要高于large cap? 然后就是managerC 的sub-style 的momentum怎么從表格中看是否符合這個style呀？就是小盤成長股波動相對更強(qiáng)烈？
老師，第四題的解析里面說currency overlay只對沖外匯風(fēng)險不加杠桿。但是題目中是對期貨的用途，這里期貨是保證金交易自帶杠桿，是不是也算用了杠桿來hedge FX risk？
equity官網(wǎng)題，請幫忙解釋一下此問。
老師，第四題為什么直接用月度的風(fēng)險計算而不是年度？
no.6, gross 是算絕對值相加吧？ 怎么解析不是絕對值？
look ahead bias 里面的超前數(shù)據(jù)從哪里得到的呢 怎么就能運(yùn)用到自己的模型里面去了
老師，這個題。holding based是看下面表的比重，也能看上面表的current wi吧。return based的話是看上面標(biāo)過去wi？不能看current wi吧。
最后一題 對volatility也有限制吧
盡管權(quán)重從90減少到了63，但依然占據(jù)大多數(shù)啊，難道small-cap僅占37%風(fēng)格就變small了嗎
security lending如何在股價上漲時獲益？他不是借出去了嗎，只收個利息
price-weighted 對于rebalancing有什么要求？
第四題，完全不理解First, I actively seek out the opinions of our team members and look for information from a range of sources to challenge my existing beliefs. Second, I seek contrary viewpoints from other investors and sell-side analysts, as well as set and enforce proper portfolio diversification rules. 不都是在找反方觀點(diǎn)挑戰(zhàn)自己，避免在自己過度自信嗎，這還不夠嗎？
The portfolio should be tracked on the basis of large cap versus small cap, as well as domestic, developed, and emerging markets. 這些不是fundemental 的指標(biāo)嗎
程寶問答
金程問答