最后一期為什么只涉及到本金，不應(yīng)該還有最后一筆利息嗎？
1. 只要判斷出option的moneyness狀態(tài)是risk reversal對應(yīng)策略就一定是risk reversal嗎？然后賣implied volatility高的買implied volatility低的
期權(quán)的Theta都為負，做空就是大于零？是不是期權(quán)價值和time pass成反比那個知識點，煩請老師再幫review下，謝謝！
95-18什么時候用呢？做題的時候似乎沒遇到過
Variance SWAP payoff is convex with respect to changes in volatility 如果從理論依據(jù)怎么分析得到，是否當做結(jié)論記??？考試遇到此類凸性判斷也可以帶數(shù)值進去算嗎？謝謝！
Mod. D和Mac.D的關(guān)系式寫錯了吧？1+r
Roll yield不是僅針對期貨轉(zhuǎn)倉而言嗎？為什么carry trade和forward rate bias也和轉(zhuǎn)倉有關(guān)？
我看客戶是風(fēng)險厭惡的，選了沒有對手防風(fēng)險的futures。。。所以考試的時候不能這樣考慮是嗎？
不太明白roll over
老師，遠期升水貼水是看F和S0比較對吧。未來匯率f比現(xiàn)在升值就是contango。roll yield、roll return這些要看到期時的S和f比較。如果ST大于F，long方盈利。
roll yield這個概念就是Fx swap或者roll over涉及對吧。f-s是什么？我看有的題roll return也這么算，所以有點搞不懂了
老師，long Forward是未來以約定價格買。short F是未來以約定價格賣對吧
不太理解這句話和綠色字
圖1怎么跳到了圖2，沒有了過程？？？？
老師，這里沒太聽懂。最后一句話是說basis一直下降，等于F-S這個差額越來越小（F越來越向S接近），加上曲線升水、long F的人會loss，為啥會loss？
程寶問答
金程問答