金程問(wèn)答
老師，算買bond futures contract的份數(shù)，只能分兩步去計(jì)算嗎，有一步計(jì)算的方法嗎
vega和gammer本質(zhì)上有什么關(guān)系嗎？call和put的gammer相同是為什么？同樣implied volatility相同是為什么？
這題怎么用duration算， 0-9.1/8.75 * 143234000/（145.2/0.72382）=742580.3 結(jié)果剛好與743差1000，感覺(jué)不是巧合。
從另一個(gè)角度，高利率的貨幣盧比未來(lái)折價(jià)，美元未來(lái)溢價(jià)，都是市場(chǎng)回歸的過(guò)程，這個(gè)過(guò)程是收益逐漸減少啊，怎么還增加了呢？
Effective sale price
請(qǐng)問(wèn)第五題，為什么本幣都已經(jīng)用期貨對(duì)沖掉了，還要算一個(gè)期貨的盈虧價(jià)值，這個(gè)不是已經(jīng)用掉了嗎，是因?yàn)楸編派?，所以沒(méi)有用到嗎
LM3 Guten case的第二題 為什么 remain unchanged呢 課件里面有說(shuō)如果是negative correlation 我們就可以少hedge 因?yàn)樗麄僲ovement會(huì)互相抵消 這不算是一種return預(yù)期的改變嗎
老師，這個(gè)題。因?yàn)?個(gè)月forward 是-19bps，所以f小于s，所以貼水。（老師講的是看-27bp，但是那個(gè)是到期時(shí)刻的6個(gè)月遠(yuǎn)期吧）
這里老師用call舉例，價(jià)格更低的被short的all行權(quán)價(jià)格應(yīng)該是25不是24吧？
能不能解釋下 bond futures arbitrage作用機(jī)制？按老師的說(shuō)法，如果basis小于0，那就是遠(yuǎn)期貼水，那roll yield也同時(shí)小于0？
新的hedge是要sell USD forward嗎，為什么呢？
從例題看NDF似乎沒(méi)有解決資本管制的問(wèn)題，只是鎖定了遠(yuǎn)期匯率可能獲得以美元結(jié)算的套利啊
在外匯里，bought GBP against the CHF翻譯成中文是什么意思？哪個(gè)是基礎(chǔ)貨幣？
老師，就本科目LM3 (Currency Management: An Introduction)，請(qǐng)講解一下原版書(shū)課后題的Q13，謝謝。（特別是，不明白為什么要1.5% + （-0.005%）？這個(gè)求解出-0.005%的weighted cross-product是什么來(lái)的呢？有勞解惑，謝謝。
為什么是Libor+0.1%而不是Libor-0.1%?
程寶問(wèn)答
