Equity 金程PPT中 15頁中，security lending income 第一點(diǎn)，0.2-0.5% annually in DMs, higher in EMs. 這是什么意思?
老師好，為什么這個(gè)說法錯(cuò)誤？基金經(jīng)理偏離index持倉，tracking error就會(huì)高，因?yàn)槠x所以才有超額收益，不是體現(xiàn)了基金經(jīng)理的能力嗎？
請(qǐng)問R18原版書例題8第1題，答案為什么沒有提到unexpected risks增長(zhǎng)了？
R15原版書例題5答案里提到，G同學(xué)的desire to invest in specific countries and sectors would likely be better manged passively. 這句話為什么能支持被動(dòng)投資呢？
請(qǐng)問R15原版書例題2，投資者的目標(biāo)是中國機(jī)器人制造者，為什么分類方式不是by economic activity？
課后題107頁2題，a選項(xiàng)為什么視頻講解說用fundamental就是value orientation
課后題10題 passive factor based strategies是被動(dòng)投資，為什么是return oriented
老師，麻煩解釋下這里的第三題
老師您好，課后題103頁第8題怎么理解basis risk？dividends 喝stock split怎么影響basis risk？
請(qǐng)教幾個(gè)課后題，1.reading17課后題第2、第3和第5題，第2題對(duì)C為什么不對(duì)的解釋沒太看明白，第3題也是最先排除的C，第5題選對(duì)了，看答案暈了。2.reading18第1題為啥是A？第8題為啥C不對(duì)？謝謝~
老師，reading18 課后題6，答案解析我理解的不是很透徹。能否再講解一遍？higher correlation，但是一個(gè)over/一個(gè)under，感覺偏離會(huì)更大一些。例如r=1時(shí)，overweight理解為+1，under weight理解為-1；如果r=0.6，那就是+1，-0.6。前者的risk（volatility）看起來更大？
課后題116頁14題為什么long only focus on large cap ？請(qǐng)老師講一下這個(gè)觀點(diǎn)
課后題100頁第8題，security lending借出去的stock，難道還能正常收div嗎
R19課后題第1題，題干主要講的是factor ，答案為什么不選C
請(qǐng)教 R18第5題，黃色不懂，并請(qǐng)老師講解一下這個(gè)知識(shí)點(diǎn)，
程寶問答
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