P319 Example 5 modified duration和bond price是怎么算出來的？這個CTD price我用158.33*0.619489=98.08，和這里的98.14有差距。
老師，16題b選項。future contracts 的cost比 forward contracts要低的原因是什么呢？是因為future contracts是customized，不能定制，所以價格低？
老師，可以解釋一下For individuals’ assets and liabilities, the tradeoff is between the market value risk associated with fixed rates and the cash flow risk associated with the floating rates.
老師在講這張ppt的時候講了Yield enhancement的一種方法：比如說你預(yù)測某種股票不會大漲也不會大跌，那我可以long stock的同時short calls （吃準(zhǔn)了不會漲到別人行權(quán)）， 賺一筆期權(quán)費去enhance yield. 我的問題： 這種long stock的同時short calls 叫做什么方法呀？我看既不是Synthetic long/short forward， 也不是Synthetic call/put啊？還是這種操作就沒有一個正式的名字？
為什么越偏離執(zhí)行價格，implied vol越高？但是 vol越高不是期權(quán)價值越高嗎？
老師好， 附件是今年早些的百題：衍生品外匯管理case 4 (Amy Allison）的第四題，能否講解一下為什么選擇A，以及B和C錯在哪里？謝謝。
可以解釋下這題嗎
老師 r16第九題，怎么知道swap要換的是index呢？之前課上不是都是用index futures來調(diào)整這個allocation的么
為什么gamma最大的最難維持
請幫忙解釋一下這題的計算過程 謝謝
47分16，請問一定是一個option對應(yīng)一個股票嗎，不能是買一個put對應(yīng)2000個股票嗎？
這個圖能否詳細解釋 為什么往右邊是out money call右邊是out money put
請問老師，case 3 第一題。如果衍生品是指數(shù)，不是有個multiplier嗎，這里為什么不用考慮這個乘數(shù)225
請問reading16課后題的第5題怎么理解？謝謝！
這里的漲多跌少是什么意思。能不能詳細解釋一下這題
程寶問答
金程問答