老師，感覺這里有一塊推錯(cuò)了吧，Dctd和Df應(yīng)該是一樣的，按圖里這樣推結(jié)果才對(duì)上了
老師，settlement Payoff valuation 這三個(gè)是不是可以作為同義詞理解/使用??？
老師，這句話的意思是通脹恐懼時(shí)人們寧愿持有Cash而不是股票，不是應(yīng)該反過來么？ 股票還能有一點(diǎn)抗溫和通脹作用啊，現(xiàn)金完全不能抗通脹吧？
老師，Reading 16的課后題第7題，既然long front month要虧錢我為什么不就只做sell second month就好了呀？還能多賺點(diǎn)
老師，我想問一下，題目表達(dá)long和short某一個(gè)匯率，是不是都是針對(duì)base currency而言的，比如針對(duì)￥/$，我long ￥/$=2，意思就是我去買美元，我付出2元人民幣，買入1美元；而我short ￥/$=3，意思就是我賣出美元，我每賣出1美元就要收入3元人民幣
怎么理解interesr rate parity成立的前提下，如果利率上升，匯率會(huì)下降，所以本幣貶值？
老師這種題里面 給的risk free rate什么時(shí)候用?。坷蠋熤v課說synthetic asset時(shí)用是什么意思？能幫忙詳細(xì)解釋一下嗎？
老師，真題的2015年的case6的A問，關(guān)于risk of credit loss from the derivatives 這個(gè)知識(shí)點(diǎn)老師上課的時(shí)候好像沒有講到，需要掌握嗎？
應(yīng)該是R(Hedging instrument)不是R(Hedge ratio)吧？老師口誤了？
老師不是說套息交易是基于UIRP不成立的前提嘛，為什么后面還用UIRP推導(dǎo)出投資在高利率貨幣就是遠(yuǎn)期貼水的貨幣呢？
2011年c題目，為什么老是說t時(shí)間點(diǎn)結(jié)算不影響第一步和第二步計(jì)算呢？我認(rèn)為是影響的
case3這個(gè)第四題是否區(qū)分long 和short?
2015年第六題tartan里面的a。請(qǐng)問怎么理解這個(gè)credit loss？是指萬一counterparty default的話會(huì)損失的錢嗎?
百題case4的4問 正文中的意思沒讀懂 為什么是在預(yù)期整體表現(xiàn)好的情況下，又說預(yù)期股票的表現(xiàn)低于現(xiàn)金 呢
老師好，原版書課后題reading15第一題，time horizon小問，退休年齡從60變到55，pension plan從55開始，time horizon不應(yīng)該變長了嗎，median age是49，相對(duì)于退休年齡不應(yīng)該是relatovely low嗎。liquidity小問，liquidity要滿足monthly payment，為什么不能理解要滿足minimal liquidity，moderate和liquidity有什么區(qū)別，另外因?yàn)?.85billion的負(fù)債，所以要有l(wèi)iquidity保證償還負(fù)債算不算一個(gè)理由，謝謝老師
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