因?yàn)檫`約率為2%，95%的分位點(diǎn)對(duì)應(yīng)沒違約發(fā)生，違約損失應(yīng)該是0啊，為什么直接用題目給的28個(gè)違約呢？
老師 這個(gè)160題怎么理解啊
1. 此頁中的圖表PFE為縱軸，單位為何是%？ 2. 貸款Loans未來敞口預(yù)計(jì)會(huì)decline是因?yàn)閜repayments，但債券的利息不也相當(dāng)于prepayments么，為什么未來敞口不預(yù)計(jì)下降呢
這個(gè)違約率上升，mezzanine 應(yīng)該是和equity 一樣，Var值不應(yīng)該是下降嗎？為什么還上升
請(qǐng)問老師，我覺得這題答案應(yīng)該是d，如果按照答案解析的邏輯，流動(dòng)性和利率風(fēng)險(xiǎn)是完全對(duì)沖的話，其實(shí)是默認(rèn)swap的對(duì)手是不違約的，在這個(gè)前提下，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和利率風(fēng)險(xiǎn)才是完全對(duì)沖。也就是說，若果存在交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)的話，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和利率風(fēng)險(xiǎn)不能是完全對(duì)沖
老師好，EE、EPE、Effective EE、Effective EPE、PFE、Maximum PFE的大小關(guān)系是怎樣的，題目里總看什么哪個(gè)一定大于哪個(gè)，分不清楚。
為啥都過這么久 還沒把問題補(bǔ)充上去呢？
老師好，請(qǐng)講解下這兩題，謝謝。
老師好，請(qǐng)講解此題，謝謝
請(qǐng)問老師，這題為什么不能用pd=（ytm-rf）÷（1+ytm）^3÷lgd，題目哪里提示要用指數(shù)分布？
想請(qǐng)問這道百題中的題目，答案是A，能理解按照Poisson分布來建模違約次數(shù)得到A這個(gè)數(shù)，但想問一下為什么不能看作是Binomial分布呢？組合中10只債券也是獨(dú)立的，如果看成n=10，年違約概率20%的二項(xiàng)分布，那么一個(gè)違約的概率就應(yīng)該是10*0.2*(0.8^9)=26.84%，也即B選項(xiàng)了，想知道這個(gè)思路為什么不對(duì)？
老師好，請(qǐng)解答下此題，謝謝。
1/（1+ytm）=(pd*RR+(1-pd)*LGD)/(1+rf)為啥不能用 在啥時(shí)候能用呢
麻煩老師再解釋一下這題，沒看懂選項(xiàng)
請(qǐng)老師回答
程寶問答
金程問答