由于均值復(fù)歸，遠(yuǎn)期利率的波動性下降（逐步收斂于長期均值水平）。但vasieck模型公式里的波動率又是恒定的。怎么理解這個差異？
歷史會重演的假設(shè)在優(yōu)點和第一條缺點都出現(xiàn)了，是不是應(yīng)該不依賴于假設(shè)呀？
這里第二段是什么意思， standardized approach hi是指什么方法
這里老師說公司違約的概率沒聽懂，可以具體解釋一下么？
為什么直接把關(guān)鍵值當(dāng)VaR值用了呢
這位老師說非預(yù)期損失ul是用保險來緩釋，不對吧？
表格中還是美元 沒有修改
麻煩解釋這里的window越長，var越稀疏。還有g(shù)host effect
請把使用BRW方法計算VAR的完整計算過程寫出來，謝謝。
老師講到同時降低一類和二類錯誤的方法，這里的增加樣本容量n，是指總體window嗎？
老師，產(chǎn)品包含市場風(fēng)險和信用風(fēng)險，將其歸為市場風(fēng)險還是信用風(fēng)險？，為什么？
這里不是說3個資產(chǎn)嗎 為什么要用四個算啊
PE2里39題答案看不懂，老師可以詳細(xì)解答一下嗎？
不大能夠理解這個，難道不是相關(guān)系數(shù)只要不為1，就能有效分散化風(fēng)險么？那么Index的上漲或者下跌幅度不應(yīng)該低于個股的么？如果是持有了所有的個股并按照index配比，那不就完全和index一致么？
模型四的最后一個變形怎么長期均值θ的下標(biāo)也可以有t了？不應(yīng)該是一個常數(shù)嗎？否則為什么是長期均值呢？
程寶問答
金程問答