老師寫的Taylor Rule的公式和講義不一樣，能講解一下講義上的公式上為什么還有一個小lt嗎
Q3，為什么不是用sharpe ratio來判斷？
如何證明多配置或者少配置benchmark對sharp ratio沒有影響？可否寫明推導過程？在前面兩個結論中，多配或少配現(xiàn)金會影響σ，多配或 benchmark也會影響σ，那么如何證實改變 benchmark的比例 不會 sharp ratio？
課程里面提到 兩個結論①不管是多配還是少配現(xiàn)金，都不影響 sharp ratio，只影響σ，②不管是多配還是少配benchmark，都不影響information ratio，只影響σ，如果兩個結論的順序反過來，在組合管理中σ受到影響是否可以得出，sharp ratio或者information ratio都不受影響？
1）債券價格為什么要和跨期替代率結合在一起？2）紅色的字，對于投資有什么知道意義？3）跨期替代率是在1附近的一個數(shù)，為什么債券價格會小于跨期替代率？
Q4中只要超過一年，就都需要計算π（長期不可預測的通脹）？
Q8詳細講說一下，這個題目講的太簡單沒有聽懂
為什么very liquid,high-volume的ETF比較小影響bid-ask spread.是creat ion fee呀，不是應該影響較大呀？
Q2 在基礎課哪提到 過？
當出現(xiàn)清算風險時，是否可以通過訴訟途徑要求對手方承擔違約責任？
宏觀多因素模型和基本面多因素模型為什么兩者之間在求法上會存在區(qū)別，其基本原因是什么？
為什么factor risk premium的sensitivity是1？
第三題，分不清楚公式計算出來的是未來真實的收益率，還是要求回報率，公式計算出來的收益率和題目給的expected return如何區(qū)分哪個是真實，哪個是要求回報？
這里想到了一個問題，在真實的業(yè)務中，有沒有專門利用etf做板塊輪動？
Q4，comment 2，后面的without regard on time-ordering是什么意思？前面不是提到了歷史數(shù)據(jù)，怎么又來了一個without？
程寶問答
金程問答
