我覺得B選項說的也對，因為Gross lease 沒有考慮空置，collection等，所以的確高估valuation
第五題，那如果是在虧損的情況下，期貨和遠期虧損的誰多誰少呢？
第四題，股利增多為什么現(xiàn)貨價格提升？ 不是定價的時候需要減去PVD0嗎？
第三問的1035，是指的240天時刻的價格嗎？那為什么在60天的時候說？
你好，請問為什么V(convertible bond) = V(pure) - V(call on bond) + V(call on stock)?
Q3這個不是轉(zhuǎn)賣90%的股份么，為什么要把控股權(quán)溢價扣回去？這個地方?jīng)]懂
Q9有兩個問題，第一問，不直接使用表1中的current price÷E?，是因為P?是內(nèi)在價值而不是市場價值，對嗎？第二問，為什么不考慮1/r？
Q4，應該有total return=要求回報率=forward dividend yield+capital gain yield啊，為什么此處的要求回報率7.35%不等于后面的0.728/17.47+3.5%呢？
AIC 與 BIC 如何判斷好與壞？只是越小越好嗎？需要和誰對比
老師 這里1.30日用1月15日的數(shù)據(jù)做回測為什么不行呢沒聽明白。1月30日不是公布了1月15日的E了嗎？ 為什么還是look ahead？2月15日對1月15日的數(shù)據(jù)進行回測用1月30日公布的數(shù)據(jù) 和 1月30日用1月30日公布的數(shù)據(jù) 不是一樣的嗎？ 同樣道理 后面老師講的非農(nóng)數(shù)據(jù) 12月的修正值不也是對10月數(shù)據(jù)的修正嗎，就也是10月的數(shù)據(jù) 為什么是用未來數(shù)據(jù)推過去數(shù)據(jù)呢？
Q6，第二階段永續(xù)增長，應該就是not change啊，只是第一階段的時間拉長而已，不影響第二階段啊
第三問為什么折到90時刻而不是零時刻？
最后一問為什么是每賣出一份看漲期權(quán)，買入0.5股？ delta不是0.5嗎，那應該是一份call option對應2股啊
老師能不能完整的用文字講解下第四題的估值計算方法，視頻里講的好亂啊。還有個問題就是題目說eps will be 32% of beginning book value for the next year,但是題目里給的beginning book value也不是next year的呀，為啥能直接20*32%算出NI1呢？
老師請問第一題里的required rate of return on equity這個是ROE還是Re啊，RI的公式不是B0*(ROE-Re)嗎，怎么區(qū)別題目給的是哪個呀？
程寶問答
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