Q3,equity增加，R/E增加，NI不是應該減少么？
老師，這里date4的exposure為什么沒有coupon
關于paripassu，請問1.這里如果c違約，A不違約，那么A是否可向cds的long方求償；如果D違約，A不違約，那么A是否可求償？
老師能不能再解釋下pathwise的估值邏輯
老師你好，“Implied volatility is higher for lower strike prices than for higher strike prices; therefore, out-of-the-money put options will generally be more expensive than out-of-the-money call options.”為什么可以推出價外看跌期權比價外看漲期權更貴？然后有怎么更選項B聯(lián)系起來？選項B：Using out-of-the-money options to hedge is more expensive than establishing a long position with out-of-the-money options，為什么價外期權對沖比long一個價外期權更貴？ 不太理解這道題在考什么，請解釋。
Q2，不是借錢發(fā)股利嗎？不也算是不合適的股利政策？
老師，這里萬能公式和反向合約邏輯是一體的么？記得基礎課上講萬能公式?jīng)]提到反向合約的邏輯點啊
老師好，請問FRA怎樣 can be done in conjunction with a Euribor deposit？請舉例詳細說明有deposit和沒有deposit的情況。
老師好，不太理解這道題目里為什么is incorrect in her description of pricing differences between the spot and futures markets based on accrued interest. 請詳細解釋Bond Futures的報價和Spot Bond Market的報價有什么相同和不同之處以及聯(lián)系?！癟ypically, bond futures are quoted with pricing that reflects interest accrued since the last coupon payment. Therefore, in markets where spot prices are quoted “clean” rather than “dirty,” there can be some disconnect between spot and futures prices.”為什么題目中這么陳述是錯誤的？
股權收益的互換期初涉及交換本金嗎？？ 否則為什么期末要交換本金？每期結算的時候不是只把對應的收益軋差嗎?
計算拆分前和拆分后的估值，為什么不考慮集團化折價
老師為什么用full商譽方法少數(shù)股東權益也會上升，商譽不會使現(xiàn)金也變少嗎
Q3并表不是應該用收購公司的post-acquisition表么？
請問第四題為什么要簽訂一份反向合約把原來的合約平倉平掉？這題沒太看懂
老師好，為什么這道題算Vt(swap)=PVt(Equity)-PVt(floating) 當t=90時，這兒的PVt(floating)，f1不用+1呢？
程寶問答
金程問答