金程問(wèn)答
Q3，那如果是利差上升，是不是應(yīng)該買利差上升快的，賣利差上升慢的，這個(gè)邏輯對(duì)嗎？
Q8，bond8，從OAS來(lái)看，是underpriced，從評(píng)級(jí)看，低評(píng)級(jí)也應(yīng)該更c(diǎn)heaper啊，所以綜合來(lái)看，bond8應(yīng)該是比bond7更c(diǎn)heaper，這個(gè)思路哪里不對(duì)啊？請(qǐng)教老師
第一題和riding the curve沒(méi)有關(guān)系嗎？
這些步驟感覺(jué)太抽象了，考試中如果做一些細(xì)節(jié)的改變很難辨別吧，有什么好的辦法梳理一下呢
Vcallable=Vstraight-Vcall, Callable bond的價(jià)值怎么可能超過(guò)100？
沒(méi)聽(tīng)懂這里邏輯是什么，怎么能直接50%+60%，這不是兩個(gè)不同的債券BOND1和BOND2嗎，怎么兩個(gè)一起賠了？
如果題目把market price換成value，答案不變嗎？在固收的題目中price和value都是一樣的嗎
對(duì)于putable bond，interest rate降低久期變長(zhǎng)背后是什么邏輯，有沒(méi)有通俗一點(diǎn)的解釋
兩年期和三年期共用一個(gè)二叉樹(shù)模型？
雖然這個(gè)問(wèn)題很傻而且已經(jīng)二級(jí)了，但是還是要問(wèn)一下助教老師這個(gè)方程咋解啊，咋開(kāi)這么多次的s5出來(lái)啊！我不會(huì)解這種高次方程救命救命
a是內(nèi)部數(shù)據(jù)，b是內(nèi)外數(shù)據(jù)。哪里看出來(lái)哪個(gè)數(shù)據(jù)是哪來(lái)的
RI有call和put, callable = pure - call, puttable = pure + put。RI = 2 pure + put - call啊
老師，兩個(gè)問(wèn)題：【1】effective convexity是衡量什么的？【2】圖中statement 1&3怎么理解？謝謝
老師，interest rate path 是隨機(jī)生成的還是predicted的？另外： Monte Carlo model 和 pathwise valuation method在對(duì)待interest rate path上有什么區(qū)別嗎？謝謝
POD與hazard rate區(qū)別是什么呢？
程寶問(wèn)答
