為什么example 3在計(jì)算price appreciation時(shí)沒有除以P0 93.947直接乘以了1百萬,而在example 26就除以了P0 100.937再乘以AUD50M？
為什么example 3在計(jì)算price appreciation時(shí)沒有除以P0 93.947直接乘以了1百萬,而在example 26就除以了P0 100.937再乘以AUD50M？
為什么example 3在計(jì)算price appreciation時(shí)沒有除以P0 93.947直接乘以了1百萬,而在example 26就除以了P0 100.937再乘以AUD50M？
老師， reblance ratio能否再解釋一下，為什么是1-rebalance？
在計(jì)算yield income時(shí)候
金程第二套密卷中10case，1、關(guān)于rolldown return的計(jì)算，這里講六個(gè)月的收益差，是用6個(gè)月的實(shí)際收益還是用年化的6個(gè)月收益？2、如果是total return of rolldown strategy就是加上coupon 的收益率，如果僅是rolldown return 就是兩個(gè)價(jià)格差？3、如果是債券的收益率就是（p1-p0）/p0，如果是cds的收益率就是p1-p0，對(duì)吧？
老師expected超額收益，不是等于t*spead0-effiD*△spread-expectedLOSS嗎，最后第三項(xiàng)expectedLOSS需不需要乘T？
老師，這里的roll down策略不能理解。圖一 沖刺筆記粉色標(biāo)注的地方說“隨著maturity變短，yield下降”。但是圖二課后題說“5年和4年半是一樣的yield to maturity”， 這里的yield to maturity和yield不是一個(gè)東西嗎？
密卷 case3第三問 ，原文 本金 10M，答案 全買了10年 CDS，為什么 不是說 一共 本金 10M，然后 根據(jù) duration匹配 分到 5年 和 10年 內(nèi)呢？
為什么 密卷 上午 case4不考慮 CDS本金 的 問題 ，下午的 題 考慮 ？
CDS買方 賣方 protection買方買方 以及investor怎么區(qū)分呢。概念一直 不清楚、
老師這道題如果第一項(xiàng)的t是0，最后一項(xiàng)的t不也應(yīng)該是0嗎？
老師這種endoftheyear，也算有確定日期嗎？
老師這里的債券ETF不是場(chǎng)內(nèi)交易嗎？為啥折價(jià)會(huì)持續(xù)？
幸虧又再算了一遍，要不公式都記錯(cuò)了。。。老師還有啥課后題有勘誤的不？
程寶問答
金程問答