在用beta計算minimum variance hedge ratio的時候，公式分子的volatility是本國貨幣還是外幣？為什么？
老師，為什么這里說risk premium下降會讓貨幣貶值，但是書上明明說risk premium上升會讓asset價值下降，然后貨幣貶值的呀
密卷 Q4 B
請問怎么理解，delta call約接近到期日，約靠近1呢？越靠近到期日，期權(quán)的時間價值應該越低吧？同時期權(quán)的價格變動應該更小吧？所以越接近到期日，應該越靠近0吧？
衍生品ppt第56頁-58頁第3問，股價下跌需要更少的Put option 來對沖，這點無異議。但是ppt 56 頁，X=38,36 分別計算出來的需要購買的Put數(shù)量卻相反，如何理解？謝謝
這道題第一問negative roll yield，您講的我聽懂了，但與您回答這位同學的不一致呢？因為是是-27bp，未來賣的更便宜才是negative。第二問more negative還是沒有太懂，能借這位同學的羅列的再講一下嗎？
這里既然是positive basis, 那這個basis應該加在非美貨幣端呀，既然這樣應該是凈頭寸增加的應該是EUR 呀？
關(guān)于trade on forward bias和carry trade 后者是借低利率貨幣 買高利率貨幣 然后投資 再用forward或者future換回低利率貨幣并償還。 那前者是怎樣一個過程呢？
老師，covered call里面到底是OTM還是ITM的call？
A問里的statement2能讀懂他說的意思嗎？option是比futures便宜嗎？好比2大于1因為3是偶數(shù)
老師，2021 mock 第21題，為什么seagull的構(gòu)建和上課講的不一樣？這個不會做，可以解釋一下嗎？謝謝
請問swap是每月?lián)Q一次還是多久換一次呢？如果是每個月?lián)Q的話，第6個月的volatility是21%，我們就默認前半年的volatility都是21%嗎？謝謝。
老師，這4種exposure需要的swap都看不懂，什么意思？
第34題，一份期權(quán)合同包含100個股票，那么一份期權(quán)合同成本，不應該是（2.4+2.22）*100=262，總得成本應該是262*（50000/100）=131000才對??？為什么老師沒有乘以100得股票數(shù)量呢？
mockb 第35題要求stangle的breakeven，答案只是計算了premium，而不像在時straddle時一樣也有Xc或者Xp,是不是可以理解成因為strangle使用的是OTM option,所以計算時老公option都不行權(quán)呢？
程寶問答
金程問答