請問第6題的這個結論是如何得出的，是根據(jù)Rdc=（1+Rfc）（1+Rfx）-1得出的嘛？
第4題對應原文的哪句話??？題干的問題對應的回答有yes和no，對應的文章中的哪里呢？另外選項B的期貨是LessLiquid指的是期貨與期權比較嘛？那么兩者相比，誰的流動性強呢？
第4題的第二個comment能否再詳細解釋一下呢？
第二題沒聽懂，MinimumVarianceHedge是使得自變量和因變量的系數(shù)最小的對沖方法嘛？那根據(jù)老師講的，系數(shù)b1就是這個ratio，那么題干中給出這個系數(shù)為0.8，就說明用到了MVH？
case6的第五題0.785和0.75分別指什么呢？算期貨的收益的時候該用哪個呢？0.785還是0.75？
第三題，基礎班老師講過固息債的久期大約等于0.75*Maturity，浮息債的久期大約等于ResetPeriod，與這里老師講解的有出入唉
第一題，原來支付（SELIC+4.5%），要轉換成支付10.8%。進入的Swap是收浮動SELIC，支固定，這里需要計算支付的固定的利率是多少。那么為什么不是10.8%-4.5%呢？
16題為什么不選B？
reading.10原版書課后題第7題，我能準確判斷出來，但是寫不出來理由，這一塊基礎班好像是沒有涉及，麻煩老師幫我梳理下，謝謝。
reading9原版書課后題16和17題怎么理解？
購買股票價格為20，atm call 應該是執(zhí)行價20的call，50-delta 的call相當于執(zhí)行價格 22的call，25-delta 的call，相當于25的call？
原版書課后題reading9的第五題，我是這樣簡單理解的：作為投資者是收美元利息，至歐元利息，美元有強的需求，所以美元利率會增加，收到的美元利息費用增加，這樣理解對嗎？我看到題目中的net的問題，就有點猶豫了。positive basis加在非美元端（歐元），類似于歐元利率下降，是嗎？
不明白為什么橫軸左邊是otm put 右邊是otm call，這圖原理不懂。
target price realization在平倉時，之前short x=45 call獲得的premium和現(xiàn)在long x=45 call支付的premium是相同的嗎？
Q35，1. 題目中的trade against forward rate bias是什么意思？和答案里的第二個trade the forward rate bias是一樣的么？2. positive roll yield= （S-F）/S么？
程寶問答
金程問答
