金程問(wèn)答
這個(gè)題藍(lán)色高亮部分算出來(lái)不應(yīng)該是0.16嘛？
百題case3 第一題，為什么C不對(duì)
固收2 原版書 35頁(yè)，例題：我的思路是 Vcallable=V pure- V call；V putable=Vpure+V put; 當(dāng)r上漲，Vpure 是下降；Vcall 下降，Vput上漲。這樣理解對(duì)嗎？
固收2，原版書 第18頁(yè)，例題中 bond的price appreciation計(jì)算，我可以用ΔP=-MD*Δy*P 得到：9.5/1+2.9535%*0.5%*93.947*100mln=4,334,464 這樣的計(jì)算方法 可以么?
題20是不是有一個(gè)假設(shè)，即投資者已經(jīng)進(jìn)入了兩個(gè)投資，這時(shí)候如果yield rise，判斷兩個(gè)投資的return怎么變化，是這樣理解的嗎？
請(qǐng)老師講解一下A為什么不對(duì)謝謝
為什么選spread risk??？沒(méi)看明白
這道題老師可以解釋一下嗎？
第二題portfolio2的money duration是小于liability的，我首先排除了portfolio2。所以選了portfolio1，我認(rèn)為這樣才是嚴(yán)謹(jǐn)?shù)模蝗坏脑挊?biāo)準(zhǔn)就不統(tǒng)一了
這道題可以理解為因?yàn)閍ctive的5年和10年相對(duì)于index都是lower exposure所以short？30年因?yàn)槭莑arger所以long?
tips抗通脹，所以本金也會(huì)抗通脹，通脹高的時(shí)候，面值也會(huì)增加嗎？比如面值會(huì)是105，超過(guò)面值100？ 這個(gè)理解對(duì)嗎？
statement1沒(méi)懂是說(shuō)的什么意思？
沖刺筆記 136 頁(yè) 為什么 要在收益率更陡峭的市場(chǎng)收固定支浮動(dòng)呢。上次老師有回答過(guò)，我還是有點(diǎn)不太理解。怎么從第一步確定lend 和borrow，跳到第二步，確定固定和浮動(dòng)的支付呢？
固收2 原版書 32頁(yè)，這道題，如果選項(xiàng)B是 long putable bond的話，應(yīng)該選B，對(duì)嗎？
固收2 原版書 第33頁(yè)：For a decrease in yields-to-maturity—as given in the question—the value of the embedded call option increases and the value of the embedded put option decreases. 這句話要怎么理解呢？
程寶問(wèn)答
