r7 example 5第三小問看不太懂能解釋下嗎，為什么不選a 和b
請詳解這個有效前沿的題，多謝
老師，可以幫忙解釋下這個R7的13題么？同時解析下B和C選項這兩個概念，聽課的時候就沒聽明白，謝謝
Ratio of excess return to MCTR這個式子的含義是什么？分子是組合的超額收益，而分母是增加一單位某資產(chǎn)的權(quán)重所帶來的總風(fēng)險的增加量，如果是分子分母相除，不應(yīng)該是增加的超額收益除以增加的總風(fēng)險嗎？分母用的是增加量而分子用的是絕對量，這好像邏輯不對吧？
請問R6沖刺筆記48頁的這句話是什么意思？
請問R5里的decision-reversal risk是什么意思？
當(dāng)需要更多l(xiāng)iquidity時,是應(yīng)該多投equity還是多投bond呢? 有的地方說equity隨時可以變現(xiàn)，流動性好。high yield bond也屬于流動性差的。 但也有課后題說equity風(fēng)險高,多投資會引入更多的不確定性，所以不適會需要更多流動性的情況。 感覺這兩種說法自相矛盾呢,請問哪種正確呢?
老師，你好。asset allocation reading 6的example 6的 solution 1的解答為什么不是回答minimization of surplus variance,而是回答consider the impact of asset allocation on the surplus at the planning horizon?
老師，你好。asset allocation reading 6的example 6的 solution 3 中關(guān)于positive of bond price with the present value of liability,這句話如何跟前面的corportate bonds decline with increasing the surplus return關(guān)聯(lián)起來理解？
老師好，R6第13題，Characteristic 1中所說的factor與market是low correlations該怎么理解？（如果是市場因子的話（MRP），那就完全和市場相關(guān)了）謝謝
你好這個反響求解怎么求，有過程可以看下嗎？
課程順序有沒有問題，為什么老師一直在說昨天上課的內(nèi)容
R6課后題第18題，Goal 2計算公式，在有限時間，每個CFs間有增速，時間比較長沒法一個一個算，這個的公式是？還是說計算器能直接敲出來？（忘了）
reading7 15題在算return的時候，bond是看成免稅的。這個常識是這樣，但題目中沒有明確說免稅，可以直接默認嗎？
這里（視頻58:03)提到integratedAsset-liabilityApproach這種方法不要求A>L，但之前（視頻7:51)說這種方法是唯一保證asset可以CoverLiability的方法，這樣不矛盾嗎？
程寶問答
金程問答