第一問，題目里面沒有提到swap, 也沒有說(shuō)要duration gap to zero答案這句話怎么來(lái)的呢？The notional principal (NP) on the interest rate swap needed to close the duration gap to zero can be calculated with this expression
固收的勘誤在哪里有？可以提供下電子資料嗎？
老師這個(gè)題目為什么不是選擇portfolioA？
對(duì)應(yīng)的視頻地址未找到
spreads收窄，為什么CDS的價(jià)格上漲？不應(yīng)該是這個(gè)保護(hù)變得更便宜了嘛？
我記得老師說(shuō)的duration 必須要完全匹配才可以啊，pv可以左右一點(diǎn)沒問題
五因子分解強(qiáng)化班老師強(qiáng)調(diào)了需要包含delta s的計(jì)算，如果是eff spread dur和spread convexity沒有可以進(jìn)行替代。但是百題里沒有這一塊，所以在考試時(shí)要計(jì)算這塊嗎？
There is less volatility in the corporate/swap spread than in the corporate /Treasury spread
三級(jí)考試需要背var對(duì)應(yīng)的幾個(gè)主要critical value嗎？
表格中的3種方法，在利率下降或波動(dòng)率上升的情況下，都可以通過(guò)提升duration的方式提升組合收益，對(duì)吧？
這部分計(jì)算VaR我覺得講的有點(diǎn)問題，并不是題目沒有給均值mu，而是只需要知道yield的變化即可，無(wú)需知道yield從什么位置變化到什么位置。
老師，我看不懂答案，能不能用簡(jiǎn)單粗暴且易懂的方法、圖形讓我弄明白。非常感謝
pvd到底和非平行移動(dòng)什么關(guān)系？聽完也完全不明白
immunization rate是什么呢
老師，這里計(jì)算出來(lái)的是年化收益率么？還是去年化的期間收益率?。扛杏X矛盾
程寶問答
金程問答