請(qǐng)講下129頁問號(hào)這兩句
PPT第228頁，factor based credit strateties怎么理解表格里最右邊一欄的“measure used”？老師能分別介紹一下這些measure used的背后的原理嗎？
老師，官網(wǎng)題，這個(gè)解法和老師上課說的方向是反的，到底哪個(gè)正確？謝謝
老師，中間易錯(cuò)點(diǎn)分析這里?！癈DS的標(biāo)的資產(chǎn)上是信用質(zhì)量。Long position是protection seller，short position是protection buyer”，這里的Long/Short position是原來標(biāo)的資產(chǎn)的L/S么？
固收歷年上午題2011，Q3。我同意答案“consumer cyclical “ 會(huì)比其他行業(yè)表現(xiàn)更好。但是，我不同意后半部分—這是固定收益，行業(yè)基本面會(huì)推動(dòng)投資者購買需求，推高債券價(jià)格，降低YTM。所以，我覺得是underperform the benchmark
第7個(gè)case第一題，確實(shí)看不出來選什么。
直播老師講的，感覺跟這個(gè)題正好反?。?
可以麻煩講解一下這道題嗎？～
fixed income 原版書課后題reading 14第12題，因?yàn)樗鼪]有提到holding period 是0，所以我們不應(yīng)該乘以時(shí)間0，對(duì)么？那么這道題應(yīng)該是有錯(cuò)誤的。
怎么理解當(dāng)market price risk大于RI risk時(shí)， holding period return與r負(fù)相關(guān)？
關(guān)于對(duì)沖比例，基礎(chǔ)課的結(jié)論是利率低，多對(duì)沖，利率高，少對(duì)沖。nn但是在講來example的時(shí)候是按照duration gap正負(fù)分開討論的，nn這個(gè)怎么理解？
在美國mutual fund的債券投資中，passthrough treatment是什么意思？
題中涉及到房貸和可轉(zhuǎn)債的金額文章中都給了at par value和at a specified price兩個(gè)能說明具體金額的特定值，為什么依舊是金額不確定，選擇第四種負(fù)債？
密卷Q6的c問。計(jì)算的時(shí)候會(huì)什么不用計(jì)算excess spread計(jì)算式中計(jì)算期初的spread的130和175？？？
為什么C是最好的免疫策略，明明A的duration更加接近負(fù)債
程寶問答
金程問答