老師，duration gap=BPVa-BPVl對吧？請問沖刺筆記圖中這個表格，以BPVa大于BPVl、收益率上升為例，為什么是over hedge ？
老師，fixed income的reading 11里，example 6題干的文字描述不太懂，bearish on treasury interest rate...為什么是expects rates to increase; bullish on brazilian rate, 為什么是expecting them to decrease呢？謝謝！
老師，請問這幅圖的考點是什么？能否講解下
金程模考題1里example11，這道題答案是錯的吧？第一，interest decline is instantaneous 代表holding period是0？這個之前的題目里講過是錯的，因為interest 變化都是瞬間的，不代表持有期就是0；第二，pod*LGD也是有持有期的，如果認為持有期是0，那么這個也應該是0，就應該選C
老師，固收百題case11題目B怎么理解？謝謝
騎乘收益率曲線策略是說在收益率曲線傾斜向上的情況下，買入更長期的債券持有一段時間后售出，比直接購買短期債券的收益率更高。??為什么不是比直接購買長期債券收益高？
我標注的2和3那里的currency相關的陡峭和平坦時的策略，跟前面章節(jié)講的divergent slope的交易策略也是相反的。是這樣嗎？
riding down the yield里面，為什么要sell短期債券？
multiple liabilities的免疫策略中，為什么要限定Convexity Asset大于convexity liability？
投資者準備購買5年期國債，預期未來半年利率會下降25bps，A選項里為什么要用相同的YTM
老師，Mock A AM第6case這里的CTD為什么沒有轉換系數？
PVD的計算會考嗎怎么考呢
r13，44頁講一下
R13第九題，課后題。。。沒聽懂
13題它說steeping 這個表述，我如何判斷它是長短上得比短端多(bear steep)還是 短端下的比長端多(bull steep) 還是長上短下呢？？ 這表述我怎么判斷
程寶問答
金程問答
