老師 Market risk章節(jié)由四個(gè)case, 第三個(gè)case是lonf senior ctranch, 這個(gè)case我記的結(jié)論是 這個(gè)對策是對的，但因?yàn)橄嚓P(guān)性上升以至于保費(fèi)不能覆蓋理賠的錢(overcompensated). 但想請教老師，這里long sebior tranch是long protection CDS還是Long CDO呢？不太知道具體操作是什么。是相當(dāng)于買保險(xiǎn)還是賣保險(xiǎn)呢？(我之前記的是"賣保險(xiǎn)"，但感覺不太對)
老師，請問這個(gè)圖的橫縱坐標(biāo)各代表什么含義。謝謝
請問波動率微笑的PDF的圖的橫縱坐標(biāo)是什么？
Q65. 老師，我們學(xué)習(xí)CIP的時(shí)候F/S=(1＋r＋b)/(1＋r*) 這里面右邊分子上的r是美元貨幣的呀。老師請問是否是分子的r未必一定要是美元，應(yīng)該是貨幣表示中"x錢/X"的分子貨幣？（所以這答題是110Yen/USD, 所以是公式右邊是 1＋r Yen/1＋r* USD 可以這樣理解嗎）。此外，老師 這道題的話考察CIP但分子沒有＋basis point. 是否有沒有basis point都是符合CIP呢?
27題，II的說法，ITM call 是實(shí)值的，OTM put 是虛值的，按正常來說后者肯定便宜啊，老師為什么說不能比較
A選項(xiàng)可以再解釋下嗎？
請問distorted risk measures是什么意思
Q14 老師，這道題，一般來說給的價(jià)格應(yīng)該是在2時(shí)間點(diǎn)的價(jià)格吧。為什么這道題就默認(rèn)給的債券價(jià)格95.25和93.75是2時(shí)間點(diǎn)折現(xiàn)到1時(shí)間點(diǎn)的價(jià)格了呢。正常來說這道題折現(xiàn)應(yīng)該折兩期的吧。
Q75，請問老師可不可以用VAR回測公式(X-np)/[np(1-p)]^0.5來計(jì)算？這個(gè)公式什么時(shí)候用？
老師您好，這道題麻煩分析一下ABCD四個(gè)選項(xiàng)，謝謝！
老師，您好，這個(gè)28題中，ES=(Var+beta-u*shape)/(1-shape),ES 應(yīng)該與U呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)，故B錯(cuò)誤，麻煩老師解釋下，謝謝。
Q27.請問A選項(xiàng)股票的波動率微笑negative skew對嗎？不是正偏嗎？
79題我有點(diǎn)懵了 用bsm算出的implied volitility是代表實(shí)際的還是理論的呀 既然選b 那就是實(shí)際的了 可是我看答案怎么又說bsm代表的volitility是理論的呢
這道題a，是不是沒說呢，除了spot rate還有本國及外國的利率？
老師，您好，第9題中，如果要圖顯示右偏和左偏，那圖形該怎么畫呢？
程寶問答
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