如果選擇risky asset, risk premium難道不是定好的嗎？資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)越大premium越高
leapfrog 的報(bào)價(jià) 是正常市場行為？ 不是人為設(shè)置的自動(dòng)太高價(jià)格嗎？
表二下面說的Var是2million, 表三又說用三種方法計(jì)算Var, 這兩個(gè)有什么區(qū)別
老師，這里的F1和F2是指宏觀模型中的surprise還是基本面模型中的factor return？
老師好，這里The only investors who can….這段，說AP可以create or redeem new shares of ETF. 但create申購不是ETF sponsor
11題的4小問，pure factor portfolio是什么？可以再解釋一下c答案的意思嗎，謝謝
Figure 1中的benchmark total risk =20%, 公式中應(yīng)當(dāng)是乘以standard deviation
關(guān)于為什么rolling是最真實(shí)的反映市場上交易成本這點(diǎn)，我感覺老師講的不太清晰
想問一下課后題，1）22題的factor strategy ETF是啥意思？2）23題A和B為啥不對呢？謝謝
老師，請問tradingcost其實(shí)是相當(dāng)于衡量交易員的好壞用的是嗎？或者說衡量的是我投資者，相對于市場最有情況下多花的錢。能這樣理解嗎？
buy-side trader指的是什么呢？
sponsor怎么掙錢？獸 收手續(xù)費(fèi)嗎？
為啥不選B啊，這道題也沒太看懂
P324 的第14題，考察tracking error 的來源：怎么判斷這些來源影響的大小呢？謝謝
精 老師能解釋一下inversetransformation嗎
程寶問答
金程問答