老師，怎么理解這一頁中間位置的"unconstrained portfolio"？
實(shí)現(xiàn)的能力不是T C嗎為什么是IR呢
老師，這里的意思是把E(Rp)年除以52得到E(Rp)周，把sigma年除以根號52得到sigma周，再把兩次除法得到的結(jié)果代入周VaR的方程計(jì)算得到最后的周VaR值的意思嗎？
題干哪里說明了portfolio 1的surprise=0了？
第五題，關(guān)于“ policy rate should be above the neutral rate”這個(gè)判斷，因?yàn)槌薿utput gap外還有一個(gè)因素會(huì)影響policy rate, 雖然output gap是positive，但在沒有確定另外一個(gè)gap 是否會(huì)產(chǎn)生負(fù)數(shù)影響的時(shí)候就說一定會(huì)大于，是不是不嚴(yán)謹(jǐn)呢？如果另外一個(gè)是負(fù)的呢？那就沒法大于了啊
老師好，請問set a higher than normal t-value or smaller p-value本身不就是data mining的解決方法嗎？為什么這題說分析師這么做會(huì)存在data mining呢？
想理解以下front running到底是中性的還是illegal的？google搜了一下都說front running是利用內(nèi)幕信息的illegal交易，題干的這種操作還稱不上illegal吧
第四題的指標(biāo)是固定的正負(fù)特點(diǎn)還是說不通題目會(huì)有不同情況，這個(gè)跟ffm模型情況一樣么，ffm里面不是小于0是價(jià)值股么
主動(dòng)投資的激進(jìn)程度不是不會(huì)影響IR嗎？為什么這道題限制了fund w的權(quán)重之后，用fundamental law分析就變成IR會(huì)下降了，這兩個(gè)結(jié)論不就矛盾了嗎？
328頁第8題，最敏感的度量緯度用影響的百分百衡量更合理吧，怎么答案給的解釋直接用影響的絕對量？
這一題A為什么不對，不也是asset-liability嗎
這道題應(yīng)該怎么做呢謝謝
精 可以再解釋一下為什么經(jīng)濟(jì)狀況差m會(huì)和p1同向嗎？謝謝老師
這個(gè)down move到底是啥意思，特別是A
正態(tài)分布概率反解收益率如何解出??？正態(tài)分布圖像是軸對稱的啊，一個(gè)概率應(yīng)該對應(yīng)一個(gè)正值一個(gè)負(fù)值不是嗎？如何解決這個(gè)問題？
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