請(qǐng)問這里的折現(xiàn)的時(shí)候?yàn)槭裁床挥茫?+x%）0.25 的形式，而是1+x%*0.25的形式？這里如果是估值的折現(xiàn)，本金不應(yīng)該也要折現(xiàn)到t時(shí)點(diǎn)啊
老師，這個(gè)公式強(qiáng)化班是不是沒有講過呀，需要掌握計(jì)算嗎？
這道題說一般情況直接delta + gamma. 之前的知識(shí)點(diǎn)是long 1 stock, short 1/delta call option to hedge. 考慮gamma 的情況就變成 short 1/(delta+gamma) call option 嗎
為什么equity端的價(jià)值是3,738/3,250？
視頻里說股票發(fā)放股利時(shí)，提前行權(quán)更有利，因?yàn)檫€能額外得到股利?？墒遣惶崆靶袡?quán)就拿不到這個(gè)股利了嗎？為什么拿不到呢（我覺得也應(yīng)該拿到?。?？
這個(gè)case第一題，題目里沒說是在債券發(fā)行時(shí)候買的這個(gè)債券呀，沒有這個(gè)條件，我就沒法推斷出，期貨合約到期前的8個(gè)月里只有一期coupon
第二題的題目從哪里可以看出來他是歐式期權(quán)呀？（而不是美式期權(quán)，即不需要在第一個(gè)時(shí)期做一步判斷）
麻煩介紹一下 C=(1-B_n)/B_1+B_2+...+B_n。解答一下其推導(dǎo)過程，還有這個(gè)公式有名字嗎？一般求什么用。謝謝。
老師好，這個(gè)題里的Exhibit1里的hedge ratio 是怎么算出來的，我用Exhibit1的其他數(shù)據(jù)構(gòu)建二叉樹，然后計(jì)算delta call是(720*1.15-750)-0=78 ,delta S是828-648=180， hedge ratio=delta call/delta S=0.433333, 這個(gè)表里給出的hedge ratio=0.5697, 它是怎么來的？
Q5,為什么不用連續(xù)復(fù)利扣掉股利，而用3/(1+rf)^3/12算PVD？
BSM算出的Put option高估，那不是波動(dòng)率高估了嘛，那就是高于歷史波動(dòng)率啊~~~而且基礎(chǔ)課上講，隱含波動(dòng)率高于歷史波動(dòng)率，感覺也是一致的哈~~~為什么說價(jià)值高估了，波動(dòng)率要低于歷史波動(dòng)率啊
這里swap折現(xiàn)用的是單利360天，請(qǐng)問什么時(shí)候用單利什么時(shí)候用復(fù)利？
怎么理解這里的在1時(shí)點(diǎn)收，在4時(shí)點(diǎn)支？
為什么在t=2時(shí)，剩余現(xiàn)金流只有兩筆1和f3
關(guān)于這個(gè)題目 是說由于利率的下降 所以call option的價(jià)值上升 ；但我記得put call parity里面利率是和call price 成正比 ；這兩者有什么區(qū)別呀[裂開]
程寶問答
金程問答