金程問(wèn)答
v3 116例題 綠色劃線部分 oas 不是應(yīng)該用上漲百分之五十以后的 也就是1.575%嗎？為什么還用上漲之前的1.05呢？多謝
請(qǐng)教課后題25題，
例題23 cds 這個(gè)解題答案 10million和0.15%之前的負(fù)號(hào)應(yīng)該怎么理解呢？
這個(gè)理解對(duì)嗎？多謝
v3 105例題第二問(wèn) 計(jì)算我會(huì)，這個(gè)綠色的解讀，我不太理解，能否詳細(xì)解釋?zhuān)慷嘀x
關(guān)于Z-DM，原版書(shū)上有句話：“in an upward-sloping yield curve, the Z-DM will be below the DM”，這句話不明白為什么，另外，Z-DM 不是固定的嗎？
請(qǐng)問(wèn)沖刺筆記上冊(cè)143頁(yè)的benchmark spread是對(duì)g-spread和I-spread的統(tǒng)稱(chēng)，還是一個(gè)特定的指標(biāo)？
Credit spread level 在經(jīng)濟(jì)達(dá)到頂峰，也就是peak 的時(shí)候?yàn)槭裁词莚ising ？經(jīng)濟(jì)好的時(shí)候spread 不是下降的嗎？
沖刺筆記r14第141頁(yè)對(duì)cva的描述有點(diǎn)抽象和簡(jiǎn)短，看不懂。能否麻煩給具體講解一下？謝謝
老師好，請(qǐng)教2014真題7C，這道題的答案是從IRP成立的角度進(jìn)行解釋?zhuān)绻苯铀愠鰄edge和unhedge兩種情況下的收益進(jìn)行作答可不可以呢？我的計(jì)算方式對(duì)嗎？
老師好，請(qǐng)教2016真題2C關(guān)于fully hedge部分的收益，為什么等于5.3%？如果對(duì)沖了了外匯損益，最終收益不應(yīng)該直接等于本國(guó)收益YTM 4.3%嗎？
老師好，請(qǐng)教2017年真題9D，為什么trade 1應(yīng)該被執(zhí)行？trade 1相當(dāng)于一個(gè)covered call，限制了上漲的獲利空間，收益有限，應(yīng)該不執(zhí)行才對(duì)吧
這里講到：支JPY利息，收BRL利息，等同于做了一個(gè)JPY/BRL的swap。為什么不是BRL/JPY的swap呢？這里沒(méi)聽(tīng)懂。
10題，C答案是溢價(jià)債券會(huì)回歸面值的意思嗎？和題目中YTM下降25個(gè)bp 有什么關(guān)系呢？
butterfly,正蝴蝶，怎么會(huì)是concave呢？書(shū)上前后好像不太一致呀？
程寶問(wèn)答
